時(shí)間：2022-05-08 10:28:55
序論：在您撰寫企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析論文時(shí)，參考他人的優(yōu)秀作品可以開闊視野，小編為您整理的1篇范文，希望這些建議能夠激發(fā)您的創(chuàng)作熱情，引導(dǎo)您走向新的創(chuàng)作高度。
【摘要】企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)離不開稅收，隨著市場經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展和信息化手段的逐漸運(yùn)用，稅務(wù)機(jī)關(guān)逐漸利用后臺(tái)的數(shù)據(jù)信息分析對(duì)企業(yè)實(shí)施監(jiān)管，企業(yè)也越來越重視識(shí)別稅收風(fēng)險(xiǎn)，加強(qiáng)稅務(wù)管理。企業(yè)在進(jìn)行稅收風(fēng)險(xiǎn)管理時(shí)運(yùn)用財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法，關(guān)注和分析企業(yè)的涉稅財(cái)務(wù)指標(biāo)能夠取得更為良好的效果，因此文章對(duì)其進(jìn)行了分析。
【關(guān)鍵詞】稅收風(fēng)險(xiǎn) 財(cái)務(wù)報(bào)表 財(cái)務(wù)分析
一、稅收風(fēng)險(xiǎn)和財(cái)務(wù)報(bào)表分析的概述
在稅收風(fēng)險(xiǎn)上，對(duì)公司的不確定性稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，這種不確定性主要表現(xiàn)在兩個(gè)方面：一是企業(yè)要承擔(dān)的稅收法律風(fēng)險(xiǎn)，由于主客觀原因?qū)е聦?duì)相關(guān)稅收法律法規(guī)理解的偏差，或是在對(duì)稅收管理、財(cái)務(wù)稅務(wù)計(jì)算和執(zhí)行上，沒有按照未付稅的執(zhí)行稅法的有關(guān)規(guī)定，以至遭到補(bǔ)稅甚至被稅務(wù)機(jī)關(guān)查處而增加滯納金、罰款等，甚至面臨刑法處罰的嚴(yán)重情況。二是企業(yè)應(yīng)承擔(dān)的稅收財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)相關(guān)涉稅行為因未能準(zhǔn)確使用相應(yīng)稅法或?qū)ο嚓P(guān)稅收優(yōu)惠政策缺乏了解繳納完全不必要的所得稅費(fèi)用，企業(yè)稅負(fù)有所增加。財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法即利用分析財(cái)務(wù)報(bào)表，盡早識(shí)別和控制稅收風(fēng)險(xiǎn)，從而做出相應(yīng)的防范便可減少因發(fā)生稅收風(fēng)險(xiǎn)而造成的利益損失。
企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表包括現(xiàn)金流量表、資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表等部分，它們能夠進(jìn)反映一定時(shí)期之內(nèi)企業(yè)的財(cái)物狀況、資金流動(dòng)、經(jīng)濟(jì)活動(dòng)效果等。稅務(wù)機(jī)關(guān)也會(huì)通過對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表分析，數(shù)據(jù)整理，對(duì)企業(yè)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)和現(xiàn)狀進(jìn)行了解，并做出相應(yīng)的評(píng)價(jià)。
二、企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析在識(shí)別稅收風(fēng)險(xiǎn)中的運(yùn)用
稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估是企業(yè)加強(qiáng)稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的有效方法，它是根據(jù)有關(guān)運(yùn)用數(shù)理統(tǒng)計(jì)知識(shí)，在對(duì)稅收風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的基礎(chǔ)之上，在稅務(wù)機(jī)關(guān)對(duì)企業(yè)進(jìn)行納稅申報(bào)評(píng)估之前對(duì)企業(yè)存在的稅收風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行預(yù)測、量化、分析、排序、判斷以及再確定風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的管理活動(dòng)。在稅收風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估指標(biāo)當(dāng)中，企業(yè)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)表是最為重要的數(shù)據(jù)來源之一。如：主營業(yè)務(wù)成本變動(dòng)率、主營業(yè)務(wù)收入變動(dòng)率等數(shù)據(jù)，都能夠從財(cái)務(wù)報(bào)表當(dāng)中進(jìn)行了解和計(jì)算。而財(cái)務(wù)報(bào)表中的總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、凈資產(chǎn)收益率等財(cái)務(wù)比率指標(biāo)，在稅收風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估當(dāng)中，也是十分重要的指標(biāo)。同樣，稅務(wù)機(jī)關(guān)基于對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)信息的全面掌握，也會(huì)運(yùn)用財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法，對(duì)企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營能力進(jìn)行準(zhǔn)確的判斷和分析。同時(shí)根據(jù)征管信息系統(tǒng)的稅款數(shù)據(jù)，對(duì)企業(yè)納稅申報(bào)的合理性與真實(shí)性進(jìn)行判斷和辨別。
三、案例分析――以A房地產(chǎn)公司為例
（一）公司背景資料
A是一家房地產(chǎn)股份有限公司，主要從事房地產(chǎn)開發(fā)和經(jīng)營和酒店物業(yè)，近年來大力推進(jìn)多領(lǐng)域跨越式發(fā)展戰(zhàn)略，成為一家大型企業(yè)集團(tuán)。因此，其稅收風(fēng)險(xiǎn)不僅受企業(yè)重視，而且是中國證監(jiān)會(huì)、投資者及行業(yè)競爭者所關(guān)注的焦點(diǎn)。
關(guān)注2014-2015A股份有限公司主要財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)并計(jì)算其增減變動(dòng)率，如：“主營業(yè)務(wù)收入變動(dòng)率”16.34%、“主營業(yè)務(wù)成本變動(dòng)率”1.46%、“銷售稅金變動(dòng)率”44.66%、“管理費(fèi)用變動(dòng)率”11.6%、“財(cái)務(wù)費(fèi)用變動(dòng)率”36.38%、“資本公積變動(dòng)率”8.82%、“營業(yè)外支出變動(dòng)率”-80.11%、“營業(yè)利潤變動(dòng)率”22.28%、“利潤總額變動(dòng)率”23.83%。另外，2014-2015年A公司入庫地方稅數(shù)據(jù)增減變動(dòng)率為：“營業(yè)稅變動(dòng)率”-0.53%、“城市維護(hù)建設(shè)稅變動(dòng)率”-0.54%、“教育費(fèi)附加變動(dòng)率”-0.51%、“企業(yè)所得稅變動(dòng)率”0.29%、“個(gè)人所得稅變動(dòng)率”1.45%、“房產(chǎn)稅變動(dòng)率”1.9%“土地增值稅變動(dòng)率”-0.3%、“土地使用稅變動(dòng)率”0.86%、“其他”0.78%。
（二）識(shí)別和評(píng)估公司稅收風(fēng)險(xiǎn)
A公司l生的業(yè)務(wù)涉及增值稅、營業(yè)稅、土地增值稅、房產(chǎn)稅、城鎮(zhèn)土地使用稅、企業(yè)所得稅、城建稅、教育費(fèi)附加等多項(xiàng)稅費(fèi)。在此通過年度主要財(cái)務(wù)指標(biāo)并借助稅收風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，以便從具體方面發(fā)現(xiàn)稅收風(fēng)險(xiǎn)。涉及企業(yè)所得稅的指標(biāo)變動(dòng)率預(yù)警值分別為：“主營業(yè)務(wù)收入變動(dòng)率”10%、“財(cái)務(wù)費(fèi)用變動(dòng)率”>10%、“管理費(fèi)用變動(dòng)率”>5%、“營業(yè)外支出變動(dòng)率”>20%、“其他應(yīng)付款變動(dòng)率”>10%、“資本公積變動(dòng)率”>0、“主營業(yè)務(wù)收入變動(dòng)率與銷售利潤變動(dòng)率配比”≈100%、“主營業(yè)務(wù)收入變動(dòng)率與主營業(yè)務(wù)成本變動(dòng)率配比”≈100%。
將2014～2015年A公司主要財(cái)務(wù)指標(biāo)變動(dòng)率與預(yù)警值比較后可發(fā)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)并將其描述為：財(cái)務(wù)費(fèi)用變動(dòng)率超過預(yù)警值，公司可能出現(xiàn)稅前列支資本化利息、超金融機(jī)構(gòu)借款利率支付利息等問題；管理費(fèi)用變動(dòng)率超過預(yù)警值，可能存在稅前多列支管理費(fèi)用；資本公積變動(dòng)率超過預(yù)警值，可能存在受到返還稅費(fèi)、接受捐贈(zèng)、債務(wù)重組收益未確認(rèn)；主營業(yè)務(wù)收入變動(dòng)率與銷售利潤變動(dòng)率配超過預(yù)警值可能存在不配比結(jié)轉(zhuǎn)成本或銷售稅金及附加的問題；主營業(yè)務(wù)收入變動(dòng)率與主營業(yè)務(wù)成本變動(dòng)率配比遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過預(yù)警值，表明公司存在虛增收入、少轉(zhuǎn)成本，或當(dāng)年建材價(jià)格下降、商品房售價(jià)卻大幅上漲等現(xiàn)象。
（三）對(duì)稅收風(fēng)險(xiǎn)結(jié)果分析
通過對(duì)A公司稅收風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別及簡單的評(píng)估，分析得出其可能在以下六個(gè)方面存在較大的稅收風(fēng)險(xiǎn)：一是由于房地產(chǎn)行業(yè)快速發(fā)展，市場的國家宏觀調(diào)控，在不斷出臺(tái)一些新的利息、稅收調(diào)控政策下，可能會(huì)加大公司在稅收上的不確定性。二是因?yàn)楣?0歲及以上的涉稅人員沒有及時(shí)更新其原有的稅務(wù)知識(shí)體系導(dǎo)致錯(cuò)誤。三是公司內(nèi)控制度不完善，控制、防范稅收風(fēng)險(xiǎn)的能力不足。四是公司有利用借款利息避繳稅款的行為，關(guān)聯(lián)交易和不公平的條件等行為的存在。五是由于財(cái)務(wù)人員缺乏對(duì)公司整體性和全面性的考慮和判斷導(dǎo)致公司在投融資及重組過程稅務(wù)籌劃失誤，而給公司造成風(fēng)險(xiǎn)和損失。六是公司未采取國家給予的稅收優(yōu)惠的優(yōu)勢。
四、總結(jié)
本文以識(shí)別財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)為目的，探索和強(qiáng)調(diào)企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析對(duì)稅收風(fēng)險(xiǎn)管理工作的重要性，并得出以下結(jié)論：一是充分利用財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法，著重分析表內(nèi)數(shù)據(jù)之間、表與表之間存在的邏輯關(guān)系，及時(shí)識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)，關(guān)注財(cái)務(wù)信息與涉稅信息的異常波動(dòng)。二是自覺增強(qiáng)企業(yè)良好納稅觀，強(qiáng)化稅收通過風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)實(shí)現(xiàn)合理優(yōu)化納稅，可以地有效避免及降低企業(yè)地納稅風(fēng)險(xiǎn)，使其持專業(yè)素質(zhì)，續(xù)健康地發(fā)展。三是分配專業(yè)素質(zhì)高的涉稅人員可以有效提升企業(yè)規(guī)避稅收風(fēng)險(xiǎn)的能力。四是建立一個(gè)能夠合理表達(dá)企業(yè)需要的與稅務(wù)機(jī)關(guān)良好的稅企關(guān)系，積極向稅務(wù)機(jī)關(guān)進(jìn)行政策咨詢，學(xué)習(xí)最新的稅收政策，結(jié)合實(shí)際情況，開展積極的政策分析、應(yīng)用，在化解企業(yè)稅收風(fēng)險(xiǎn)的同時(shí)，為公司謀求經(jīng)濟(jì)效益。
【摘要】本文通過哈佛財(cái)務(wù)報(bào)表分析框架，以青島海爾為例，通過描述2015年青島海爾股份有限公司的l展?fàn)顩r，從戰(zhàn)略分析、財(cái)務(wù)分析和前景分析三個(gè)方面對(duì)青島海爾股份有限公司進(jìn)行分析，運(yùn)用橫向比較的方法，希望為使用者合理分析財(cái)務(wù)報(bào)告提供借鑒。
【關(guān)鍵詞】哈佛分析框架 青島海爾 財(cái)務(wù)分析
財(cái)務(wù)報(bào)表分析是企業(yè)運(yùn)行管理過程中必不可少的工作，其目的主要是判斷企業(yè)當(dāng)下的運(yùn)營狀態(tài)是否良好，財(cái)務(wù)狀況是否正常，發(fā)現(xiàn)企業(yè)運(yùn)營中的不足，為企業(yè)未來發(fā)展作出相應(yīng)的規(guī)劃和預(yù)測。
盡管以往的分析方法很多，但是很少有學(xué)者采用財(cái)務(wù)報(bào)表分析法中的“哈佛分析框架”來對(duì)家電行業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行分析。鑒于此，本文以青島海爾為例，通過對(duì)青島海爾2015年的財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)進(jìn)行分析，為家電行業(yè)潛在的投資者亦或是家電愛好者提供一些有用的參考信息。
一、戰(zhàn)略分析
（一）公司簡介
青島海爾成立于1984年，目前是世界上大型家電第一品牌。自從企業(yè)創(chuàng)立以后，爾持續(xù)穩(wěn)健發(fā)展，從一家資不抵債、瀕臨倒閉的集體小廠壯大成長為全球大型家電第一品牌。通過應(yīng)用互聯(lián)網(wǎng)模式，青島海爾實(shí)現(xiàn)穩(wěn)步增長。2015年全球營業(yè)額達(dá)到驚人的1887億元。
（二）發(fā)展戰(zhàn)略
青島海爾自1984年成立以來，經(jīng)歷了名牌戰(zhàn)略發(fā)展階段、多元化戰(zhàn)略發(fā)展階段、國際化戰(zhàn)略發(fā)展階段、全球化品牌戰(zhàn)略發(fā)展階段，目前正處于網(wǎng)絡(luò)化戰(zhàn)略階段?；ヂ?lián)網(wǎng)時(shí)代的來臨極大地改變了企業(yè)發(fā)展的模式，青島海爾緊緊抓住這一戰(zhàn)略機(jī)遇，加快技術(shù)創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)升級(jí)，更是在2015年電視模塊化戰(zhàn)略，并與阿里巴巴聯(lián)合推出阿里海爾Ⅱ代電視，極大增強(qiáng)了企業(yè)的競爭力。
（三）品牌優(yōu)勢
品牌榮譽(yù)方面，2016年10月11日，青島海爾入選《財(cái)富》“最受贊賞的中國企業(yè)”榜單，在電子電器類中排名第一；品牌價(jià)值方面，在2016年第22屆中國品牌價(jià)值100強(qiáng)榜單中，海爾以1516元的品牌價(jià)值，連續(xù)15年蟬聯(lián)榜首。
二、財(cái)務(wù)分析
（一）償債能力分析
主要進(jìn)行流動(dòng)比率分析。2015年青島海爾的流動(dòng)比率為1.38，同期格力電器為1.07，美的電器為1.30，海信科龍為0.90，九陽股份為1.75，蘇泊爾為2.55。一般來說，流動(dòng)比率越大，表明企業(yè)的短期償債能力越強(qiáng)。通常情況下，該指標(biāo)在2左右比較合適，既可以保證短期償債能力，又不會(huì)占用過多流動(dòng)資產(chǎn)而導(dǎo)致持有成本增加。所以，青島海爾的流動(dòng)比率還是有提升空間的。
（二）營運(yùn)能力分析
主要進(jìn)行存貨周轉(zhuǎn)率分析。2015年青島海爾的存貨周轉(zhuǎn)率為7.36，同期格力電器為7.31，美的電器為8.06，海信科龍為7.11，九陽股份為9.44，蘇泊爾為11.63。一般來說，存貨周轉(zhuǎn)率越高，表明存貨周轉(zhuǎn)速度越快，轉(zhuǎn)換為現(xiàn)金、應(yīng)收賬款的能力越強(qiáng)。海爾的存貨周轉(zhuǎn)率跟格力和海信科龍相近，但與九陽股份和蘇泊爾差距較大。海爾應(yīng)采取措施加快存貨周轉(zhuǎn)率，從而增強(qiáng)其變現(xiàn)能力。
（三）盈利能力分析
主要進(jìn)行凈利潤率分析。2015年青島海爾的凈利潤率為4.79%，同期格力電器為12.82%，美的電器為9.18%，海信科龍為2.47%，九陽股份為8.78%，蘇泊爾為8.15%。一般來說，凈利潤率越高，表明企業(yè)的盈利能力越強(qiáng)。2015年青島海爾的凈利潤率只有4.79%，僅高于海信科龍，遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于格力電器、美的電器、九陽股份和蘇泊爾，這種巨大的差距應(yīng)該引起企業(yè)管理層的重視，畢竟海爾作為我國家電行業(yè)的龍頭企業(yè)，引領(lǐng)家電行業(yè)發(fā)展的潮流與方向。
（四）發(fā)展能力分析
主要進(jìn)行資本積累率分析。2015年青島海爾的資本積累率為5.77%，同期格力電器為-15.49%，美的電器為24.05%，海信科龍為15.34%，九陽股份為-0.82%，蘇泊爾為10.2%。一般來說，資本積累率越高，表明企業(yè)的資本積累越多，從而保證其應(yīng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)、持續(xù)增長的能力越強(qiáng)。2015年青島海爾的資本積累率為正，說明資本積累的絕對(duì)數(shù)是正值，高于同期的格力電器和九陽股份，但低于美的電器、海信科龍和蘇泊爾。
三、前景分析
（一）青島海爾發(fā)展前景
青島海爾作為中國實(shí)力最強(qiáng)勁的家電企業(yè)之一，其優(yōu)勢是十分顯著的。自推出可定制的模塊化電視業(yè)務(wù)以來，成為其拓展家電市場的優(yōu)勢項(xiàng)目，未來的發(fā)展時(shí)間里，青島海爾保持持續(xù)增長的可能還是比較大的。同時(shí)，我們也應(yīng)當(dāng)看到，以格力、美的等為代表的家電企業(yè)異軍突起，很多指標(biāo)并不弱于青島海爾，某些指標(biāo)甚至強(qiáng)于海爾，對(duì)青島海爾造成巨大的沖擊。所以，青島海爾應(yīng)當(dāng)正確認(rèn)識(shí)自己的優(yōu)勢和不足，揚(yáng)長避短，積極學(xué)習(xí)格力、美的等家電企業(yè)的優(yōu)勢和長處，克服自己的劣勢不足，加大對(duì)創(chuàng)新的投入力度，繼續(xù)引領(lǐng)中國家電行業(yè)的發(fā)展，推動(dòng)家電行業(yè)的繁榮與進(jìn)步。
（二）家電行業(yè)發(fā)展前景
家電行業(yè)具有大批量專業(yè)化生產(chǎn)、技術(shù)密集、產(chǎn)品更新?lián)Q代速度快等特點(diǎn)，這使得家電行業(yè)的發(fā)展前景是十分廣闊的。2015年是“十二五”規(guī)劃的最后一年，中國經(jīng)濟(jì)“新常態(tài)”使得家電業(yè)面臨比以往更大的挑戰(zhàn)，全球經(jīng)濟(jì)依然面臨諸多不確定因素。中國家用電器協(xié)會(huì)對(duì)于2015年中國家電業(yè)的基本判斷是：在“新常態(tài)”的形勢下，“高、大、上”將繼續(xù)成為家電市場的消費(fèi)趨勢，創(chuàng)新性的產(chǎn)品將繼續(xù)為小家電開辟更為廣闊的市場。產(chǎn)業(yè)面臨國際市場消費(fèi)升級(jí)的挑戰(zhàn)，家電業(yè)應(yīng)及早做好應(yīng)對(duì)準(zhǔn)備，數(shù)字化、智能化的科技革命在更深層次影響家電業(yè)的產(chǎn)業(yè)變革。
但我們也應(yīng)當(dāng)看到我國家電行業(yè)的不足，最顯著的是核心技術(shù)缺乏，產(chǎn)品創(chuàng)新能力較差。以彩色電視機(jī)為例，我國彩色電視機(jī)產(chǎn)品的技術(shù)含量盡管一直在提高，但遺憾的是核心技術(shù)至今沒有完全掌握。大規(guī)模集成電路機(jī)芯等彩電的核心技術(shù)都在美國、日本和韓國等發(fā)達(dá)國家。以等離子彩色電視機(jī)技術(shù)為例，迄今為止，掌握等離子彩色電視機(jī)核心技術(shù)的企業(yè)只有日本的松下電器和韓國的LG、三星等企業(yè)。中國企業(yè)還沒有掌握等離子的關(guān)鍵技術(shù)，也沒有進(jìn)行生產(chǎn)，只是套裝整機(jī)，更不具備大規(guī)模降低成本與價(jià)格的可能。
作者簡介：吳志峰（1992-），男，漢族，山東泰安人，蘭州交通大學(xué)研究生，研究方向：財(cái)務(wù)管理。
摘 要 樂視網(wǎng)作為唯一一家在境內(nèi)上市的視頻網(wǎng)站，近年來的發(fā)展十分迅速。本文以2010～2015年樂視網(wǎng)的財(cái)務(wù)報(bào)表為基本研究資料，對(duì)其近6年的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營成果、現(xiàn)金流量狀況進(jìn)行分析，發(fā)現(xiàn)其繁榮發(fā)展的背后，資本結(jié)構(gòu)、成本控制、無形資產(chǎn)管理等方面均存在著一些問題與隱患，并據(jù)此提出了一些建議。
關(guān)鍵詞 互聯(lián)網(wǎng)行業(yè) 上市公司 財(cái)務(wù)報(bào)表
一、引言
樂視網(wǎng)成立于2004年11月，2010年8月
12日在中國創(chuàng)業(yè)板上市。長期以來，樂視網(wǎng)致力于打造垂直整合的“平臺(tái)+內(nèi)容+終端+應(yīng)用”的生態(tài)模式，業(yè)務(wù)領(lǐng)域涵蓋互聯(lián)網(wǎng)視頻、影視制作與發(fā)行、智能終端、大屏應(yīng)用市場、電子商務(wù)等。本文x擇樂視網(wǎng)自公開上市以來的財(cái)務(wù)報(bào)表為研究對(duì)象，在研究其現(xiàn)狀的同時(shí)，也在其蓬勃發(fā)展過程中發(fā)現(xiàn)了一些問題，并就此提出了一些對(duì)策與建議。
二、樂視網(wǎng)財(cái)務(wù)指標(biāo)分析
（一）償債能力分析
由表1可以看出2010～2015年，樂視網(wǎng)的流動(dòng)比率呈現(xiàn)出先迅速下降，后逐漸穩(wěn)定的趨勢。其短期償債能力較弱，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)較大，債權(quán)人保障不足，速動(dòng)比率與流動(dòng)比率的數(shù)值相近。本文選取資產(chǎn)負(fù)債率作為衡量企業(yè)的長期償債能力的指標(biāo)。我國公司法規(guī)定上市公司的資產(chǎn)負(fù)債率不得高于70%。自2010年至2015年，樂視網(wǎng)的資產(chǎn)負(fù)債率呈現(xiàn)出不斷上升的趨勢，由2010年的不到10%到2015年的77.53%，說明該公司的長期償債能力不斷下降，應(yīng)引起足夠的重視。
（二）資產(chǎn)運(yùn)用效率分析
由表2可以看出近6年來，樂視網(wǎng)的流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率均呈現(xiàn)出上升的趨勢。盡管流動(dòng)資產(chǎn)和固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率均不斷上升，但總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率卻在不斷下降，這是由于公司的無形資產(chǎn)所占的比例較大，公司應(yīng)當(dāng)重點(diǎn)加強(qiáng)對(duì)無形資產(chǎn)的管理。
（三）盈利能力分析
由表3可以看出，自2010年至2015年，樂視網(wǎng)的銷售凈利率呈現(xiàn)出不斷下降的趨勢，銷售毛利率也呈現(xiàn)出不斷下降的趨勢，說明成本占收入的比重越來越大。然而，銷售費(fèi)用占營業(yè)總收入的比重卻呈現(xiàn)出不斷下降的趨勢，說明銷售費(fèi)用并不是引起營業(yè)總成本增加的主要原因。公司現(xiàn)階段應(yīng)該注意控制成本，逐步提高銷售凈利率。
三、樂視網(wǎng)財(cái)務(wù)狀況綜合分析
杜邦分析銷售凈利率、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率和權(quán)益乘數(shù)共同決定了凈資產(chǎn)報(bào)酬率。凈資產(chǎn)收益率與這三個(gè)指標(biāo)均成正向變動(dòng)關(guān)系。從表4可以看出，自2010年以來，樂視網(wǎng)的凈資產(chǎn)報(bào)酬率呈現(xiàn)出不斷下降的趨勢，2015年稍有回轉(zhuǎn)，但遠(yuǎn)不及前幾年。由前面的分析可知，銷售凈利率下降的原因主要是成本的提高，因此公司應(yīng)重點(diǎn)加強(qiáng)成本管理。與此同時(shí)，權(quán)益乘數(shù)不斷上升，財(cái)務(wù)杠桿的提高雖然能夠幫助樂視網(wǎng)獲取財(cái)務(wù)杠桿收益，但與此同時(shí)發(fā)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的幾率也大大提高，很有可能面臨債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，因此樂視網(wǎng)應(yīng)加強(qiáng)公司的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理。
四、結(jié)論與建議
（一）加強(qiáng)成本管理，提高盈利能力
通過上文的分析，我們可以得知，自2010年以來，樂視網(wǎng)的銷售毛利率呈現(xiàn)出不斷下降的趨勢，說明營業(yè)成本占營業(yè)收入的比重不斷上升。要想提高盈利能力，公司現(xiàn)階段的主要任務(wù)是控制成本。
（二）改善資本結(jié)構(gòu)，控制財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)
在2015年的時(shí)候，樂視網(wǎng)的資產(chǎn)負(fù)債率已高達(dá)77.5%，已經(jīng)超過了公司法規(guī)定的70%。雖然較高的財(cái)務(wù)杠桿會(huì)給企業(yè)帶來一定的財(cái)務(wù)杠桿利益，但是過高的負(fù)債比率會(huì)使企業(yè)面臨巨大的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)此，首先，公司要適當(dāng)減少流動(dòng)負(fù)債以減輕公司的償債壓力。其次，公司應(yīng)擴(kuò)大融資渠道，比如采取股權(quán)融資的方式。
（三）加強(qiáng)無形資產(chǎn)管理，提高利用率
樂視網(wǎng)是作為一家在境內(nèi)上市的視頻網(wǎng)站，無形資產(chǎn)占總資產(chǎn)的比重較大。由前文分析可知，樂視網(wǎng)的流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率呈現(xiàn)出上升的趨勢，但總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率卻在不斷下降，出現(xiàn)此現(xiàn)象的一部分原因是公司的無形資產(chǎn)所占的比例較大。樂視網(wǎng)的無形資產(chǎn)主要由非專利技術(shù)、系統(tǒng)軟件和影視版權(quán)三部分組成。2015年樂視網(wǎng)通過公司內(nèi)部研發(fā)累計(jì)形成的無形資產(chǎn)占無形資產(chǎn)余額的比例16.19%。因此，建議樂視網(wǎng)在加強(qiáng)無形資產(chǎn)研發(fā)工作的同時(shí)，也要加強(qiáng)無形資產(chǎn)的管理工作，提高無形資產(chǎn)的使用效率。首先，公司要對(duì)無形資產(chǎn)要定期清查，及時(shí)處理由于技術(shù)進(jìn)步等原因淘汰的無形資產(chǎn)。其次，對(duì)于閑置的無形資產(chǎn)，可以采取出租、轉(zhuǎn)讓等辦法。最后，公司要提高無形資產(chǎn)的質(zhì)量，以此提高公司的核心競爭力，為公司帶來更多的收益。
（作者單位為中國石油大學(xué)）
【摘 要】S著社會(huì)經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展，企業(yè)發(fā)展環(huán)境的變化，企業(yè)財(cái)務(wù)管理已經(jīng)成為了保證其良好發(fā)展的基礎(chǔ)。近些年來，財(cái)務(wù)制度經(jīng)過適當(dāng)?shù)恼{(diào)整和改革之后日趨完善，財(cái)務(wù)報(bào)表分析的重要性也體現(xiàn)的愈加明顯，并逐漸成為優(yōu)化各項(xiàng)財(cái)務(wù)信息的重要載體?；诖?，本文將結(jié)合當(dāng)前企業(yè)財(cái)務(wù)管理的實(shí)際情況，探討分析財(cái)務(wù)報(bào)表分析在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的作用，希望能夠?qū)窈蟮南嚓P(guān)研究提供一定的借鑒意義。
【關(guān)鍵詞】財(cái)務(wù)報(bào)表；財(cái)務(wù)管理；作用探討
一、引言
社會(huì)經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展，給各領(lǐng)域帶來了明顯變化，而企業(yè)之間的競爭加劇是不可回避的事實(shí)。對(duì)于企業(yè)而言，要想在激烈的競爭環(huán)境中博得一席之位，已經(jīng)成為了各企業(yè)關(guān)注的焦點(diǎn)。財(cái)務(wù)管理制度在企業(yè)的發(fā)展過程中具有重要作用，很大程度上直接關(guān)系到企業(yè)的生存。因此，企業(yè)要想在當(dāng)前激烈的市場競爭下脫穎而出，提高財(cái)務(wù)管理的科學(xué)性和合理性是其中一項(xiàng)重要措施之一。
二、財(cái)務(wù)報(bào)表分析的基本內(nèi)容介紹
1.財(cái)務(wù)報(bào)表分析的內(nèi)容闡述
企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表指的是企業(yè)在發(fā)展過程中用來分析財(cái)務(wù)狀況、盈利能力以及償債能力，為實(shí)現(xiàn)企業(yè)財(cái)務(wù)管理起到非常重要的作用。財(cái)務(wù)報(bào)表主要通過分析企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表、現(xiàn)金流量表、利潤表來了解和分析企業(yè)過去、現(xiàn)在和未來的基本信息。通常而言，財(cái)務(wù)報(bào)表分析的目的有所不同，因此財(cái)務(wù)報(bào)表分析的內(nèi)容可以大致分為四個(gè)方面。首先，由企業(yè)資產(chǎn)、權(quán)益、現(xiàn)金流量構(gòu)成的企業(yè)財(cái)務(wù)現(xiàn)狀分析；其次，企業(yè)的債務(wù)償還能力，這點(diǎn)從本質(zhì)上反映出企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況；再者，企業(yè)資產(chǎn)運(yùn)營能力分析，涵蓋了企業(yè)總資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)能力以及流動(dòng)周轉(zhuǎn)能力等方面；最后，企業(yè)盈利能力的分析，主要是對(duì)企業(yè)在之后發(fā)展過程中的盈利趨勢做分析。
2.財(cái)務(wù)報(bào)表分析的常用方法
當(dāng)前，企業(yè)財(cái)務(wù)管理在對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行分析的時(shí)候采用的方法比較多，如結(jié)構(gòu)分析法、圖表分析法等，除此之外還包括比率分析法、因素分析法、趨勢分析法、項(xiàng)目分析法等多種分析方法[3]。一般而言，企業(yè)在財(cái)務(wù)報(bào)表分析過程中分析方法的選用需要根據(jù)具體的財(cái)務(wù)報(bào)表分析目的和決策要求，如果條件允許的話，分析人員需要盡可能地將各種分析方法融合在一起，使得分析的過程盡量考慮周全。
三、財(cái)務(wù)報(bào)表分析在財(cái)務(wù)管理中的作用分析
1.資產(chǎn)負(fù)債表分析在財(cái)務(wù)管理中的作用體現(xiàn)
資產(chǎn)負(fù)債反映出企業(yè)在某段時(shí)間內(nèi)財(cái)務(wù)狀況的重要憑據(jù)，它通過對(duì)企業(yè)全部資產(chǎn)、負(fù)債和所有權(quán)益等情況的統(tǒng)計(jì)來揭示企業(yè)實(shí)際價(jià)值的一種報(bào)表。企業(yè)在進(jìn)行投資風(fēng)險(xiǎn)分析的時(shí)候，企業(yè)財(cái)務(wù)管理部門可以對(duì)資產(chǎn)負(fù)債表中資產(chǎn)一欄所提供的數(shù)據(jù)信息加以分析，從而對(duì)投資潛在的風(fēng)險(xiǎn)有著更好的預(yù)估。此外，資產(chǎn)還是企業(yè)進(jìn)行投資活動(dòng)的保障，企業(yè)在進(jìn)行投資的時(shí)候，必須體現(xiàn)對(duì)自身資產(chǎn)進(jìn)行合理分析，這樣企業(yè)才能夠?qū)δ軌驅(qū)崿F(xiàn)的利潤目標(biāo)有更好了解。與此同時(shí)，資產(chǎn)負(fù)債表中還有所有者利益一欄，這是企業(yè)進(jìn)行融資活動(dòng)的結(jié)果，企業(yè)為了能夠?qū)崿F(xiàn)更好發(fā)展，需要采取相應(yīng)的融資方式獲取企業(yè)發(fā)展所需的資金，而資產(chǎn)負(fù)債表中所有者利益一欄，能夠?yàn)槠髽I(yè)的融資活動(dòng)提供方式上的參考，這也是企業(yè)獲得高額利潤的基礎(chǔ)。
2.現(xiàn)金流量表分析在財(cái)務(wù)管理中的作用體現(xiàn)
現(xiàn)金流量表，顧名思義，是關(guān)乎企業(yè)現(xiàn)金流動(dòng)的財(cái)務(wù)狀況表動(dòng)表?，F(xiàn)金流量表能夠很好地反映出企業(yè)在某段時(shí)間內(nèi)現(xiàn)金流入和流出情況，間接表現(xiàn)了企業(yè)獲得現(xiàn)金的能力。好多經(jīng)濟(jì)方面的專家學(xué)者都將企業(yè)的現(xiàn)金比作企業(yè)的“血液”，種種比喻恰恰說明了現(xiàn)金流動(dòng)狀況對(duì)企業(yè)發(fā)展的重要性，而現(xiàn)金流量分析表能夠直接反映出企業(yè)的“健康狀況”，是揭示企業(yè)價(jià)值的重要指標(biāo)。
3.利潤分析表在財(cái)務(wù)管理中的作用
利潤，簡單而言是企業(yè)收入和支出相減的出的差值，而利潤表則是企業(yè)“兩個(gè)負(fù)債表”相互結(jié)合的產(chǎn)物，不僅能夠直接反映出企業(yè)在某段時(shí)間內(nèi)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)成果，還能夠直接反映出企業(yè)的盈利狀況，這對(duì)企業(yè)自身價(jià)值的總結(jié)具有非常重要的意義。利潤表中涉及到的內(nèi)容都是有關(guān)企業(yè)在開展經(jīng)濟(jì)活動(dòng)過程中支出費(fèi)用和收入的總結(jié)，綜合分析了企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中收益和消耗情況。財(cái)務(wù)管理部門在對(duì)企業(yè)的盈利情況進(jìn)行具體分析的時(shí)候，可以根據(jù)利潤分析表中的相關(guān)數(shù)據(jù)進(jìn)行綜合性評(píng)價(jià)，通過評(píng)價(jià)總結(jié)出企業(yè)未來發(fā)展的趨勢和發(fā)展方向。
四、結(jié)語
總而言之，在激烈的市場競爭環(huán)境下，財(cái)務(wù)管理對(duì)企業(yè)的發(fā)展意義重大，而財(cái)務(wù)報(bào)表分析又能夠在財(cái)務(wù)管理中發(fā)揮重大作用，相互之間環(huán)環(huán)相扣。因此，企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中一定注重財(cái)務(wù)報(bào)表分析的作用，認(rèn)真總結(jié)財(cái)務(wù)報(bào)表分析表現(xiàn)的內(nèi)容，為企業(yè)的發(fā)展提供強(qiáng)有力的信息依據(jù)，實(shí)現(xiàn)企業(yè)的快速健康發(fā)展。
[摘 要]企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的主要作用是對(duì)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告中的相關(guān)數(shù)據(jù)、對(duì)應(yīng)的補(bǔ)充信息等進(jìn)行收集與整理，然后對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營狀況、現(xiàn)金流狀況及財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行分析與評(píng)價(jià)，向企業(yè)管理者提供決策與控制依據(jù)，對(duì)制定經(jīng)濟(jì)決策起到了至關(guān)重要的作用。文章對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的主要內(nèi)容及企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的現(xiàn)狀進(jìn)行了探討，并提出了今后企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的發(fā)展對(duì)策。
[關(guān)鍵詞]企業(yè) 財(cái)務(wù)報(bào)表 分析 數(shù)據(jù)
一、引言
企業(yè)能力的構(gòu)成離不開企業(yè)財(cái)務(wù)的能力，它對(duì)企業(yè)發(fā)展影響重大，同時(shí)也是推動(dòng)企業(yè)發(fā)展成敗的主要推動(dòng)力，是維持企業(yè)運(yùn)轉(zhuǎn)能否正常的前提，并且是企業(yè)競爭力形成是否有效的必要條件。因此，分析企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表，研究其現(xiàn)狀及發(fā)展已經(jīng)成為每一個(gè)企業(yè)必須關(guān)注的問題，同時(shí)也是許多企業(yè)進(jìn)行財(cái)務(wù)決策的重要依據(jù)。知識(shí)經(jīng)濟(jì)時(shí)代，通過分析企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表會(huì)計(jì)資料，對(duì)于企業(yè)的經(jīng)營業(yè)績有了全面了解，也有利于識(shí)別企業(yè)的優(yōu)劣、預(yù)測企業(yè)的未來。
二、企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的主要內(nèi)容
企業(yè)財(cái)務(wù)管理人員會(huì)按照會(huì)計(jì)原則的相關(guān)要求，利用相關(guān)的會(huì)計(jì)處理程序與方法，把企業(yè)在某個(gè)時(shí)期的財(cái)務(wù)資料匯編成報(bào)表，可以有效體現(xiàn)出企業(yè)在該時(shí)期內(nèi)的財(cái)務(wù)狀況與經(jīng)營成果，并可以及時(shí)反映出企業(yè)現(xiàn)金流量的管理及所有者權(quán)益的變動(dòng)情況。企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的主要內(nèi)容包括資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表及現(xiàn)金流量表，其中通過資產(chǎn)負(fù)債表可以分析企業(yè)在特定時(shí)期內(nèi)的財(cái)務(wù)狀況，分析企業(yè)資產(chǎn)及負(fù)債的構(gòu)成與分布，評(píng)價(jià)企業(yè)的償債能力；從利潤表中可以對(duì)企業(yè)的盈利能力、經(jīng)營效率進(jìn)行分析與評(píng)價(jià)，判斷企業(yè)的綜合競爭力及可持續(xù)發(fā)展的能力等。財(cái)務(wù)報(bào)表分析即是一門科學(xué)，更是一門藝術(shù)。基于同樣一份報(bào)表數(shù)據(jù)，不同的使用者，目的不同，分析經(jīng)驗(yàn)不足，其洞悉財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的內(nèi)涵和意義也會(huì)存在較大差距。因此，正確的利用報(bào)表分析數(shù)據(jù)，財(cái)務(wù)報(bào)表分析才能夠及時(shí)、真實(shí)、可靠地反映企業(yè)的經(jīng)營業(yè)績和發(fā)展前景，從而有助于信息使用者調(diào)整心態(tài)、選擇機(jī)會(huì)，特別是領(lǐng)導(dǎo)者隨時(shí)掌握企業(yè)動(dòng)態(tài)，應(yīng)付不斷變化的客觀情況，以便做出合理決策。
三、企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析現(xiàn)狀
1、財(cái)務(wù)報(bào)表分析過程中指標(biāo)體系不完善
從現(xiàn)階段來看，仍有很多企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表在分析過程中比較側(cè)重于反映企業(yè)經(jīng)營狀況的信息指標(biāo)，而對(duì)于財(cái)務(wù)報(bào)表在披露信息過程中存在的一些不現(xiàn)實(shí)問題卻忽視了。因此，無法做到系統(tǒng)化、全面化的財(cái)務(wù)報(bào)表分析。換而言之，現(xiàn)有的指標(biāo)體系已經(jīng)無法將企業(yè)實(shí)際的經(jīng)營狀況客觀、全面、真實(shí)地反映出來，指標(biāo)體系中未包含相應(yīng)的非財(cái)務(wù)類指標(biāo)，而這些指標(biāo)會(huì)對(duì)企業(yè)的經(jīng)營與發(fā)展產(chǎn)生較大影響，其中主要有：市場份額、服務(wù)、質(zhì)量、潛在盈利能力以及人力資源等。盡管企業(yè)在實(shí)際財(cái)務(wù)管理中，對(duì)于這些指標(biāo)在量化問題上還有一定的現(xiàn)實(shí)困難，但是由于其對(duì)企業(yè)的日常經(jīng)營與決策有著重要影響，如果忽略了這些指標(biāo)，則無法保證財(cái)務(wù)報(bào)表分析的客觀性與全面性，相應(yīng)地也就無法反映出企業(yè)的軟實(shí)力。
2、財(cái)務(wù)報(bào)表所反映的信息資源具有不完全性
企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表沒有披露企業(yè)的全部信息。列入企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的僅是可以利用的，能以貨幣計(jì)量的經(jīng)濟(jì)來源。而在現(xiàn)實(shí)中，企業(yè)有許多經(jīng)濟(jì)資源，或者因?yàn)榭陀^條件制約，或者因會(huì)計(jì)慣例制約，并未在報(bào)表中體現(xiàn)。比如某些企業(yè)賬外大量資產(chǎn)不能在報(bào)表中反映。所以，企業(yè)報(bào)表所反映的僅僅是企業(yè)經(jīng)濟(jì)資源的一小部分。
3、企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)提取、編制存在局限性
企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表是由會(huì)計(jì)工作者按照會(huì)計(jì)相關(guān)制度的要求，對(duì)企業(yè)一定周期內(nèi)的經(jīng)營活動(dòng)進(jìn)行記錄的結(jié)果。企業(yè)的經(jīng)營特點(diǎn)會(huì)導(dǎo)致其擁有很多會(huì)計(jì)無法計(jì)量的隱形資產(chǎn)，也就是當(dāng)前會(huì)計(jì)無法確認(rèn)的資產(chǎn)。另外，在編制報(bào)表數(shù)據(jù)的過種中，會(huì)計(jì)人員合理、準(zhǔn)確、及時(shí)、全面的將某一會(huì)計(jì)期間的資產(chǎn)、負(fù)債、收入等事項(xiàng)記錄下來時(shí)，也會(huì)面臨著價(jià)值的分?jǐn)?、?jì)提的公正，成本的計(jì)價(jià)等一系列問題。會(huì)計(jì)制度允許在記錄某一具有爭議性業(yè)務(wù)時(shí)，多種會(huì)計(jì)方法并存，這樣導(dǎo)致企業(yè)報(bào)表數(shù)據(jù)缺乏可比性，存在一定期間的收入、費(fèi)用、資產(chǎn)等數(shù)據(jù)虛增或虛減現(xiàn)象，給報(bào)表分析效果帶來了影響。
四、企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的發(fā)展對(duì)策
1、企業(yè)財(cái)務(wù)評(píng)估體系的變化
現(xiàn)行的財(cái)務(wù)報(bào)表分析體系是建立在傳統(tǒng)工業(yè)經(jīng)濟(jì)環(huán)境下的，分析的主要資料來源于資產(chǎn)負(fù)債表、損益表和現(xiàn)金流量表提供的財(cái)務(wù)信息；財(cái)務(wù)分析指標(biāo)主要是關(guān)于償債能力、營運(yùn)能力、盈利能力和成長性；分析方法主要是比率分析法、結(jié)構(gòu)分析法、趨勢分析法和綜合分析法四類。但是，經(jīng)濟(jì)時(shí)代企業(yè)價(jià)值創(chuàng)造的核心要素是人力資源、無形資產(chǎn)等，因而現(xiàn)行的財(cái)務(wù)報(bào)表體系在人力資源的披露方面就暴露出明顯的不足，就要相應(yīng)的改進(jìn)計(jì)量屬性、財(cái)務(wù)報(bào)表結(jié)構(gòu)、以及信息披露等。隨著經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化，企業(yè)財(cái)務(wù)評(píng)估體系也必然會(huì)隨之變化。
2、在企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表中增設(shè)非財(cái)務(wù)指標(biāo)
（1）市場份額指標(biāo)
在確定市場份額時(shí)，企業(yè)可以用銷售額加訂貨額的結(jié)果，計(jì)算出企業(yè)產(chǎn)品占據(jù)市場銷售總額的比例。市場份額指標(biāo)從側(cè)面反映出企業(yè)對(duì)其產(chǎn)品市場的掌控能力，通過企業(yè)產(chǎn)品所占的市場份額可以對(duì)企業(yè)產(chǎn)品的競爭能力及市場地位等進(jìn)行更加客觀全面的分析，市場份額占有比例越大，證明企業(yè)在同行業(yè)中的競爭能力更強(qiáng)，市場營銷業(yè)績更好，企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營效率也就更高。？
（2）產(chǎn)品及服務(wù)質(zhì)量指標(biāo)？
通過產(chǎn)品及服務(wù)質(zhì)量指標(biāo)，可以對(duì)企業(yè)的技術(shù)發(fā)展水平進(jìn)行客觀評(píng)價(jià)與衡量，而產(chǎn)品及服務(wù)質(zhì)量指標(biāo)可以通過其他參數(shù)來量化，如：產(chǎn)品的廢品率、次品率、顧客返修率與退貨率，還可以進(jìn)行顧客滿意度調(diào)查來體現(xiàn)出產(chǎn)品及服務(wù)質(zhì)量水平的高低。因此，要求企業(yè)要生產(chǎn)出與該行業(yè)質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)相符的產(chǎn)品，并且服務(wù)產(chǎn)品要與顧客的使用要求相符。
（3）人力資源指標(biāo)
人力資源對(duì)企業(yè)尤為重要，尤其是對(duì)某些高新企業(yè)而言，人力資源的重要性要遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過有形資產(chǎn)，在一定程度上人力資源將決定著企業(yè)的發(fā)展。因此，要在財(cái)務(wù)報(bào)表中體現(xiàn)出人力資源指標(biāo)，包括員工培訓(xùn)與發(fā)展計(jì)劃、員工的滿意度、人員的流動(dòng)狀況以及職位晉升狀況等。
3、加強(qiáng)運(yùn)用財(cái)務(wù)報(bào)表附注信息
財(cái)務(wù)報(bào)表附注是對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表本身無法或難以充分表達(dá)的內(nèi)容和項(xiàng)目所作的補(bǔ)充說明與詳細(xì)解釋。在分析企業(yè)財(cái)務(wù)時(shí)，應(yīng)充分利用財(cái)務(wù)報(bào)表及報(bào)表附注的信息，并聯(lián)系其他相關(guān)信息。只有進(jìn)行仔細(xì)深入地分析、研究，才能從根本上提高對(duì)企業(yè)整體情況的理解，從而更準(zhǔn)確地對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營業(yè)績做評(píng)價(jià)。
五、結(jié)束語
總之，企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的分析能反映企業(yè)的經(jīng)營情況和價(jià)值，是當(dāng)前財(cái)務(wù)能力分析的一個(gè)重要領(lǐng)域。隨著企業(yè)財(cái)務(wù)方面所涉及的問題越來越多，財(cái)務(wù)報(bào)表的使用者就要對(duì)其不斷完善，以保證企業(yè)財(cái)務(wù)能力維持在良好的狀態(tài)，促進(jìn)企業(yè)的長遠(yuǎn)發(fā)展。
摘 要：財(cái)務(wù)報(bào)表能夠反映一個(gè)企業(yè)的經(jīng)營狀況，對(duì)企業(yè)未來發(fā)展規(guī)劃有著重大意義。文章通過對(duì)海螺水泥與我國中部四家大型上市水泥企業(yè)2014年財(cái)務(wù)報(bào)表分析，進(jìn)而對(duì)比其在償債能力、營運(yùn)能力、盈利能力及發(fā)展能力之間的差異，從中發(fā)現(xiàn)這五家企業(yè)所存在的問題并提出相關(guān)建議。
關(guān)鍵詞：財(cái)務(wù)報(bào)表分析;海螺水泥;水泥企業(yè)
一、引言
（一）研究背景。2014年中國經(jīng)濟(jì)保持平穩(wěn)運(yùn)行，GDP增速微幅下滑，全社會(huì)固定資產(chǎn)投資和房地產(chǎn)投資增幅下滑顯著，同去年相比分別下滑了3.9個(gè)百分點(diǎn)和7.8個(gè)百分點(diǎn)。在此背景下，水泥行業(yè)投資增長乏力、需求疲弱，使得全國水泥產(chǎn)量較去年下降了7.8個(gè)百分點(diǎn)，行業(yè)投資同比下降了19.4%。在此宏觀經(jīng)濟(jì)和行業(yè)發(fā)展背景下，筆者選取了我國中部五家大型水泥上市企業(yè)進(jìn)行相關(guān)財(cái)務(wù)分析，了解它們的運(yùn)營狀況。
我國中部六省指安徽省、河南省、湖北省、湖南省1、江西省和山西省，對(duì)應(yīng)的五家水泥上市企業(yè)分別是安徽省的海螺水泥（600585）、河南省的同力水泥（000885）、湖北省的華新水泥（600801）、江西省的萬年青水泥（000789）和山西省的獅頭股份（600539）。其主營業(yè)務(wù)包括水泥制品、熟料、骨料及石子等，這五家水泥上市企業(yè)都是當(dāng)?shù)厮嘈袠I(yè)中的巨頭，引領(lǐng)著當(dāng)?shù)厮嘈袠I(yè)的發(fā)展。
（二）數(shù)據(jù)來源。這五家水泥上市企業(yè)財(cái)務(wù)分析的數(shù)據(jù)主要來源于其2014年年報(bào)中的財(cái)務(wù)報(bào)告部分，行業(yè)部分?jǐn)?shù)據(jù)來源于水泥數(shù)字網(wǎng)。
二、海螺水泥與中部四家大型上市水泥企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析
（一）償債能力分析。（1）短期償債能力分析。短期償債能力主要由流動(dòng)比率分析、速動(dòng)比率分析和現(xiàn)金比率分析三方面組成，這3個(gè)指標(biāo)越大表明企業(yè)短期償債能力越強(qiáng)，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)越低。流動(dòng)比率反映企業(yè)每一元流動(dòng)負(fù)債有多少流動(dòng)資產(chǎn)作為償還的保證。一般來說，生產(chǎn)型企業(yè)合理的流動(dòng)比率在2：1左右。速動(dòng)比率是剔除存貨后的速動(dòng)資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)債的比率，相對(duì)于流動(dòng)比率來說更能準(zhǔn)確評(píng)價(jià)企業(yè)資產(chǎn)的流動(dòng)性及其償還短期債務(wù)的能力。一般認(rèn)為，合理的速動(dòng)比率在1：1左右。現(xiàn)金比率進(jìn)一步剔除了應(yīng)收賬款，是現(xiàn)金資產(chǎn)（貨幣資金和交易性金融資產(chǎn)等）和流動(dòng)負(fù)債的比率。
表1 海螺水泥和中部其他四家水泥企業(yè)2014年短期償債能力對(duì)比
資料來源：據(jù)各企業(yè)2014年年報(bào)計(jì)算整理（下同）
從表1可看出，海螺水泥3項(xiàng)指標(biāo)遠(yuǎn)高于其他四家企業(yè)，并且流動(dòng)比率和速動(dòng)比率遠(yuǎn)大于2，現(xiàn)金比率也大于1，說明海螺水泥的流動(dòng)資產(chǎn)、速動(dòng)資產(chǎn)及現(xiàn)金資產(chǎn)比較充足，短期償債能力較強(qiáng)。但海螺水泥的3項(xiàng)指標(biāo)遠(yuǎn)高于行業(yè)平均水平，在海螺水泥的資產(chǎn)負(fù)債表中，貨幣資金占流動(dòng)資產(chǎn)的56.39%，占總資產(chǎn)的13.86%，比重較大。從企業(yè)經(jīng)營角度看，反映了海螺水泥持有較多閑置資金，可能會(huì)造成企業(yè)機(jī)會(huì)成本的增加和盈利能力的降低。其他四家企業(yè)的3項(xiàng)指標(biāo)偏低，流動(dòng)比率遠(yuǎn)小于2，現(xiàn)金比率比正常水平更低，反映這四家企業(yè)流動(dòng)性比較緊張，短期償債能力存在問題。其中河南的同力水泥和山西的獅頭股份現(xiàn)金比率異常低于平均水平，短期償債能力存在很大問題！
（二）長期償債能力分析。長期償債能力主要由資產(chǎn)負(fù)債率、產(chǎn)權(quán)比率以及利息保障倍數(shù)等組成，資產(chǎn)負(fù)債率反映在企業(yè)資產(chǎn)中債權(quán)人提供資金所占的比重，這也反映了企業(yè)的融資方式和財(cái)務(wù)戰(zhàn)略。產(chǎn)權(quán)比率是負(fù)債總額與股東權(quán)益總額的比率。產(chǎn)權(quán)比率反映企業(yè)股東權(quán)益對(duì)債權(quán)人權(quán)益的保障程度。一般來說，資產(chǎn)負(fù)債率合理范圍為40%―60%，產(chǎn)權(quán)比率應(yīng)小于
100%。利息保障倍數(shù)反映企業(yè)獲利能力對(duì)當(dāng)期所需支付債務(wù)利息的保障程度，從長期來看，利息保障倍數(shù)至少應(yīng)大于1。
表2 海螺水泥和中部其他四家水泥企業(yè)2014年長期償債能力對(duì)比
從表2可看出，海螺水泥和華新水泥的資產(chǎn)負(fù)債率都處于合理范圍，不過海螺水泥的資產(chǎn)負(fù)債率和產(chǎn)權(quán)比率都低于華新水泥、萬年青和同力水泥，利息保障倍數(shù)遠(yuǎn)高于其他四家企業(yè)。這反映海螺水泥的長期償債能力較強(qiáng)，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)較低，股東權(quán)益的保障度較高！不過，這也反映了海螺水泥財(cái)務(wù)戰(zhàn)略偏保守。華新水泥、萬年青和同力水泥在這3項(xiàng)指標(biāo)中都處于正常水平，長期償債能力較強(qiáng)。而獅頭股份由于為虧損企業(yè)，利息保障倍數(shù)為負(fù)值，反映獅頭股份很難保證用經(jīng)營所得來按時(shí)支付債務(wù)本息，瀕臨著資金鏈斷裂的威脅！
（二）營運(yùn)能力分析。企業(yè)的營運(yùn)能力主要指企業(yè)基于外部市場環(huán)境的約束，通過資源配置，對(duì)總資產(chǎn)及其各個(gè)組成要素的管理運(yùn)作效率和效益。評(píng)價(jià)企業(yè)運(yùn)營能力常用的指標(biāo)有存貨周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率及總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率。一般來說，這些指標(biāo)數(shù)值越高越好，反映這些資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度較快，資金占用水平越低。
表3 海螺水泥和中部其他四家水泥企業(yè)2014年?duì)I運(yùn)能力對(duì)比
由上表可看出，海螺水泥在5項(xiàng)指標(biāo)中都保持著較高比值，這反映海螺水泥經(jīng)營得當(dāng)，在經(jīng)濟(jì)增速下降和房地產(chǎn)業(yè)下滑的大背景下，仍能保持優(yōu)越的運(yùn)營指標(biāo)，實(shí)屬難得！華新水泥、萬年青和同力水泥雖然在存貨周轉(zhuǎn)率和應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率方面遠(yuǎn)低于海螺水泥，但是一方面這兩項(xiàng)指標(biāo)都還保持在合理的水平，另一方面其流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率均高于海螺水泥，反映這三家企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)利用效率較高！由于獅頭股份2014年仍處于虧損狀態(tài)，導(dǎo)致獅頭股份在這5項(xiàng)指標(biāo)中遠(yuǎn)低于其他四家企業(yè)，比值均沒有超過1，反映獅頭股份在營運(yùn)能力方面存在很大的問題。
（三） 盈利能力分析。從財(cái)務(wù)角度看，盈利就是使資產(chǎn)獲得超過其投資的回報(bào)。評(píng)價(jià)企業(yè)的盈利能力可以從收入、成本、資產(chǎn)占用效果等不同角度分析。企業(yè)盈利能力主要由資產(chǎn)盈利能力、經(jīng)營活動(dòng)流轉(zhuǎn)額的盈利能力和股權(quán)資本的盈利能力三方面組成。我們相應(yīng)選取總資產(chǎn)報(bào)酬率、資產(chǎn)凈利率、銷售凈利率、凈資產(chǎn)收益率和市盈率五個(gè)財(cái)務(wù)指標(biāo)。
表4 海螺水泥和中部其他四家水泥企業(yè)2014年盈利能力對(duì)比
從整體看，海螺水泥、華新水泥和萬年青前4項(xiàng)指標(biāo)都處于較高的水平，反映這三家企業(yè)盈利能力較強(qiáng)。同力水泥在這幾方面數(shù)值偏低，反映同力水泥在盈利方面表現(xiàn)一般。而山西省2014年建材全行業(yè)處于虧損水平，成為全國建材行業(yè)最差省份之一，在此區(qū)域背景下，獅頭股份也難獨(dú)善其身，再加上人浮于事，支出較多，其利潤表中管理費(fèi)用是營業(yè)收入的近2.25倍，導(dǎo)致其5項(xiàng)盈利能力指標(biāo)均為負(fù)值！
（四） 發(fā)展能力分析。發(fā)展能力是企業(yè)在生存的基礎(chǔ)上，擴(kuò)大規(guī)模、壯大實(shí)力的潛在能力。企業(yè)能否持續(xù)增長對(duì)投資者、經(jīng)營者及其他相關(guān)利益者至關(guān)重要。分析企業(yè)的發(fā)展能力主要考察以下指標(biāo)：營業(yè)收入增長率、資本保值增值率、總資產(chǎn)增長率、營業(yè)利潤增長率和每股收益增長率。
表5 海螺水泥和中部其他四家水泥企業(yè)2014年發(fā)展能力對(duì)比
從上表中可看出，海螺水泥和萬年青5項(xiàng)指標(biāo)都處于較高水平，反映其經(jīng)營規(guī)模擴(kuò)張較快，未來發(fā)展趨勢良好。華新水泥5項(xiàng)指標(biāo)中數(shù)值較小，發(fā)展比較平穩(wěn)。同力水泥和獅頭股份2014年?duì)I業(yè)收入和總資產(chǎn)同去年相比有萎縮的跡象，其中獅頭股份2014年資本保值增值率竟低于100%，表明企業(yè)股東權(quán)益資本減值，股東權(quán)益受到侵蝕，發(fā)展能力堪憂。
三、結(jié)論及建議
（一）對(duì)海螺水泥的發(fā)展建議。（1）海螺水泥應(yīng)適當(dāng)提高杠桿比率。從海螺水泥的資產(chǎn)負(fù)債比率可看出，海螺水泥趨于保守的運(yùn)營策略，這對(duì)海螺水泥擴(kuò)大規(guī)模不利。（2）繼續(xù)保持運(yùn)營方面的優(yōu)勢。海螺水泥的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率和存貨周轉(zhuǎn)率一直處于較高的水平，在宏觀經(jīng)濟(jì)下行、房地產(chǎn)市場萎縮的背景下，海螺水泥積極調(diào)整營銷策略，根據(jù)我國中部和南部區(qū)域需求增長的情況來拓展市場，并取得良好的效果。在以后的發(fā)展中，應(yīng)繼續(xù)保持應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率和存貨周轉(zhuǎn)率方面的優(yōu)勢！
（二） 對(duì)其他四家水泥企業(yè)的建議。（1）華新水泥應(yīng)當(dāng)著重提高銷售凈利率和各項(xiàng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率。華新水泥要針對(duì)該項(xiàng)指標(biāo)努力降低經(jīng)營成本以及期間費(fèi)用，積極調(diào)整營銷策略，提高營業(yè)收入。另外，還要提高各項(xiàng)資產(chǎn)利用率，提高企業(yè)管理水平。（2）萬年青應(yīng)當(dāng)努力擴(kuò)大資產(chǎn)規(guī)模。萬年青財(cái)務(wù)各項(xiàng)指標(biāo)都很健康，只是規(guī)模同海螺水泥相比較小，僅為海螺水泥資產(chǎn)規(guī)模的1/11，萬年青企業(yè)管理層應(yīng)當(dāng)制定好企業(yè)的發(fā)展戰(zhàn)略，努力擴(kuò)大企業(yè)的規(guī)模。（3）同力水泥應(yīng)當(dāng)努力提高存貨周轉(zhuǎn)率。企業(yè)應(yīng)當(dāng)根據(jù)區(qū)域市場供求關(guān)系的變化，提高營銷策略的針對(duì)性。通過和當(dāng)?shù)孛旱V、電力企業(yè)合作，降低企業(yè)的經(jīng)營成本，給產(chǎn)品價(jià)格創(chuàng)造更大的空間，提高產(chǎn)品的銷量進(jìn)而減少存貨積壓。（4） 獅頭股份應(yīng)當(dāng)努力降低經(jīng)營成本和管理費(fèi)用，對(duì)企業(yè)內(nèi)部管理進(jìn)行改革，努力實(shí)現(xiàn)扭虧轉(zhuǎn)盈。獅頭股份的管理費(fèi)用是營業(yè)收入的約2.25倍，企業(yè)應(yīng)當(dāng)對(duì)企業(yè)內(nèi)部人事進(jìn)行調(diào)整，強(qiáng)化預(yù)算管理，節(jié)約開支，降低費(fèi)用。另外，獅頭股份償債能力堪憂，企業(yè)應(yīng)當(dāng)強(qiáng)化資金管理，防范運(yùn)營風(fēng)險(xiǎn)！
【摘要】財(cái)務(wù)報(bào)表在財(cái)務(wù)工作中起著重要的作用。財(cái)務(wù)報(bào)表分析幫助我們了解公司的財(cái)務(wù)狀況，經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量的信息。在財(cái)務(wù)管理中財(cái)務(wù)報(bào)表起作非常重要的作用，但由于各種原因?qū)е仑?cái)務(wù)分析的結(jié)果并不理想，而且財(cái)務(wù)報(bào)表分析指標(biāo)的標(biāo)準(zhǔn)缺乏可比性也不可以提供一些非財(cái)務(wù)信息。本人就如何改善這些問題提出了自己的一些看法。
【關(guān)鍵詞】財(cái)務(wù)報(bào)表分析，問題，解決方案
一、企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的含義
財(cái)務(wù)分析是以財(cái)務(wù)報(bào)告資料及其他相關(guān)資料為依據(jù)，采用一系列專門的分析技術(shù)和方法，對(duì)企業(yè)等經(jīng)濟(jì)組織過去和現(xiàn)在有關(guān)籌資活動(dòng)、投資活動(dòng)、經(jīng)營活動(dòng)、分配活動(dòng)以及盈利能力、營運(yùn)能力、償債能力和增長能力狀況等進(jìn)行分析與評(píng)價(jià)的經(jīng)濟(jì)管理活動(dòng)。它為企業(yè)的投資者、債權(quán)人、經(jīng)營者及其他關(guān)心企業(yè)的組織或個(gè)人了解企業(yè)過去、評(píng)價(jià)企業(yè)現(xiàn)狀、預(yù)測企業(yè)未來，做出正確決策提供準(zhǔn)確的信息或依據(jù)。財(cái)務(wù)分析的本質(zhì)是搜集與決策有關(guān)的各種財(cái)務(wù)信息，并加以分析和解釋的一種技術(shù)，是一種判斷的過程，旨在評(píng)估企業(yè)現(xiàn)在或過去的財(cái)務(wù)狀況及經(jīng)營成果，其主要目的在于對(duì)企業(yè)未來的狀況及經(jīng)營業(yè)績進(jìn)行最佳預(yù)測。
二、財(cái)務(wù)報(bào)表的構(gòu)成
財(cái)務(wù)報(bào)表是對(duì)財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量的結(jié)構(gòu)性表述。財(cái)務(wù)報(bào)表至少應(yīng)當(dāng)包括下列組成部分：資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、現(xiàn)金流量表、所有者權(quán)益變動(dòng)表、附注。財(cái)務(wù)報(bào)表可以按照不同的標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行分類：
1.按編制期間分。按財(cái)務(wù)報(bào)表編制期間的不同，可以分為中期財(cái)務(wù)報(bào)表和年度財(cái)務(wù)報(bào)表。中期財(cái)務(wù)報(bào)表是以短于一個(gè)完整會(huì)計(jì)年度的報(bào)告期間為基礎(chǔ)的財(cái)務(wù)報(bào)表，包括月報(bào)、季報(bào)和半年報(bào)等。年報(bào)是對(duì)一年的財(cái)務(wù)情況做出的報(bào)告。
2.按編制主體分。按財(cái)務(wù)報(bào)表編報(bào)主體不同，可以分為個(gè)別財(cái)務(wù)報(bào)表和合并財(cái)務(wù)報(bào)表。個(gè)別財(cái)務(wù)報(bào)表是由企業(yè)在自身會(huì)計(jì)核算基礎(chǔ)上對(duì)賬簿記錄進(jìn)行加工而編制的財(cái)務(wù)報(bào)表，他主要用于反映企業(yè)自身的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量情況。合并財(cái)務(wù)報(bào)表是以母公司和子公司組成的企業(yè)集團(tuán)為會(huì)計(jì)主體，根據(jù)母公司和所屬子公司的財(cái)務(wù)報(bào)表，由母公司編制的綜合反映集團(tuán)財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營成果及現(xiàn)金流量的財(cái)務(wù)報(bào)表。
三、企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的意義
各種財(cái)務(wù)報(bào)表能集中反映企業(yè)、事業(yè)、行政機(jī)關(guān)等單位的資金狀況、財(cái)務(wù)收支和財(cái)務(wù)成果等重要的會(huì)計(jì)信息。
（一）通過分析資產(chǎn)負(fù)債表，可以了解公司的財(cái)務(wù)狀況，對(duì)公司的償債能力、資本結(jié)構(gòu)是否合理、流動(dòng)資金充足性等作出判斷。
（二）通過分析損益表，可以了解分析公司的盈利能力、盈利狀況、經(jīng)營效率，對(duì)公司在行業(yè)中的競爭地位、持續(xù)發(fā)展能力作出判斷。
（三）是通過分析現(xiàn)金流量表，可以了解和評(píng)價(jià)公司獲取現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物的能力，并據(jù)以預(yù)測公司未來現(xiàn)金流量。
四、財(cái)務(wù)報(bào)表分析中存在的問題
（一）財(cái)務(wù)分析人員素質(zhì)不高。目前，企業(yè)管理正朝著戰(zhàn)略管理的方向發(fā)展，根據(jù)戰(zhàn)略管理的要求，財(cái)務(wù)分析人員不僅要掌握企業(yè)財(cái)務(wù)分析的知識(shí)和方法，而且還要有較寬的知識(shí)面。盡管近幾年我國財(cái)務(wù)人員的總體素質(zhì)有所提高，但仍不能適應(yīng)新時(shí)期財(cái)務(wù)分析的要求。同時(shí)，企業(yè)管理當(dāng)局對(duì)財(cái)務(wù)分析人員的素質(zhì)提高也重視不夠，導(dǎo)致財(cái)務(wù)分析的結(jié)果在改善企業(yè)經(jīng)營管理方面的作用非常有限。
（二）企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)時(shí)效性不強(qiáng)。企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的數(shù)據(jù)是進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析的關(guān)鍵，財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)的披露和傳遞直接影響了財(cái)務(wù)報(bào)表分析的效果。企業(yè)的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)會(huì)實(shí)時(shí)轉(zhuǎn)換，會(huì)計(jì)信息使用者要求會(huì)計(jì)能夠隨著業(yè)務(wù)變化而變化，提供“實(shí)時(shí)”信息。企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表對(duì)外披露的財(cái)務(wù)信息的有用性在很大程度上取決于它的及時(shí)性，對(duì)于企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表使用者來說，會(huì)計(jì)信息的披露和傳遞是越快越好。
（三）財(cái)務(wù)報(bào)表分析的方式方法落后。當(dāng)前許多企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法較為落后，當(dāng)前企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析最常用的方法為比率分析方法與趨勢分析方法。這兩種分析方法都存在一定的滯后性，比如比率計(jì)算口徑不統(tǒng)一、評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)不一致，或者企業(yè)經(jīng)營狀況一旦發(fā)生變化，就會(huì)使財(cái)務(wù)報(bào)表分析失真。
（四）財(cái)務(wù)報(bào)表分析不全面。財(cái)務(wù)報(bào)表分析要求對(duì)企業(yè)運(yùn)行的方方面面都進(jìn)行分析，主要依據(jù)就是財(cái)務(wù)報(bào)表，但是也要充分考慮企業(yè)運(yùn)營過程中的其他因素，比如企業(yè)發(fā)展環(huán)境、大的經(jīng)濟(jì)運(yùn)營趨勢。企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表分析如果只是根據(jù)報(bào)表數(shù)據(jù)進(jìn)行分析，很難全面的反映企業(yè)的真實(shí)發(fā)展?fàn)顩r，但是當(dāng)前大部分企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表分析都僅僅依靠財(cái)務(wù)報(bào)表，不夠全面。
五、財(cái)務(wù)報(bào)表分析的改進(jìn)建議
（一）全面提高會(huì)計(jì)素質(zhì)。首先要提高職業(yè)道德，培養(yǎng)教育會(huì)計(jì)人員具備強(qiáng)烈的責(zé)任感，在履行職責(zé)中遵紀(jì)守法，廉潔奉公。不論遇到何種情況不喪失原則，不謀私利。其次，提高專業(yè)知識(shí)和技術(shù)素質(zhì)。會(huì)計(jì)人員應(yīng)具備豐富的會(huì)計(jì)專業(yè)知識(shí)并熟悉會(huì)計(jì)處理程序，精通會(huì)計(jì)法規(guī)并制定能及時(shí)為會(huì)計(jì)信息使用者提供真實(shí)有用的會(huì)計(jì)信息。因此一方面要對(duì)現(xiàn)有的會(huì)計(jì)人員進(jìn)行必要的分流。對(duì)不能勝任的會(huì)計(jì)人員可分流到其他崗位。嚴(yán)把新進(jìn)財(cái)會(huì)人員關(guān)，對(duì)不具備素質(zhì)要求的不批準(zhǔn)其進(jìn)入會(huì)計(jì)部門工作。另一方面對(duì)會(huì)計(jì)人員進(jìn)行培訓(xùn)和考核使其知識(shí)不斷更新，適應(yīng)生產(chǎn)經(jīng)營。而且我覺的會(huì)計(jì)專業(yè)應(yīng)該學(xué)習(xí)更多企業(yè)知識(shí)和銀行業(yè)務(wù)，稅務(wù)知識(shí)有關(guān)的內(nèi)容。也許對(duì)于我們的實(shí)際工作更有幫助。還有要加強(qiáng)與所從事行業(yè)的知識(shí)。
（二）增強(qiáng)財(cái)務(wù)報(bào)表信息的時(shí)效性。盡可能及時(shí)的提供企業(yè)報(bào)表，必要時(shí)可以縮短企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表提供的周期，例如，適當(dāng)發(fā)表臨時(shí)企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表，實(shí)時(shí)企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表等。
（三）可以依靠科技提高會(huì)計(jì)質(zhì)量。會(huì)計(jì)電算化日益普及，各種財(cái)務(wù)軟件（用友、金碟、天盾、速達(dá)）有利于提高數(shù)據(jù)采集的及時(shí)性和準(zhǔn)確性。
（四）建立科學(xué)的財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法體系。在定量分析和定性分析的基礎(chǔ)上，使用定性分析法和定量分析法相結(jié)合的財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法體系就是一套比較完整的、系統(tǒng)的、科學(xué)的財(cái)務(wù)分析方法體系。必須把定量分析與定性分析結(jié)合起來，把定量分析的結(jié)果與一些不可計(jì)量的因素綜合考慮，進(jìn)行綜合判斷修正誤差，使定量分析的結(jié)果趨于實(shí)際。
總之，有效、理性的財(cái)務(wù)報(bào)表分析對(duì)于企業(yè)的發(fā)展非常重要。企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告分析是一項(xiàng)非常重要和細(xì)致的工作。通過分析報(bào)告，可從不同的角度及時(shí)了解企業(yè)的信息，從而為各自的目的對(duì)該企業(yè)做出一系列的決策。
摘要：財(cái)務(wù)管理是現(xiàn)代企業(yè)管理的重中之重，而且還是保證企業(yè)經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)發(fā)展的基礎(chǔ)，而財(cái)務(wù)報(bào)表分析又是保證企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作順利進(jìn)行的基礎(chǔ)。進(jìn)入21世紀(jì)以來，我國的市場經(jīng)濟(jì)體制越來越明顯，這使得財(cái)務(wù)報(bào)表分析在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的地位越來越重要。所以，對(duì)任何企業(yè)而言，要想促進(jìn)企業(yè)經(jīng)濟(jì)又好又快發(fā)展，就必須保證財(cái)務(wù)報(bào)表分析工作的有序進(jìn)行，進(jìn)而為企業(yè)財(cái)務(wù)管理體制的不斷完善打下堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。本文對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表分析在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的重要性及作用進(jìn)行類具體闡述。
關(guān)鍵詞：財(cái)務(wù)報(bào)表分析；企業(yè)財(cái)務(wù)管理；作用
引言
隨著我國市場經(jīng)濟(jì)的不斷深入，企業(yè)之間的競爭愈演愈烈，如何在這樣的經(jīng)濟(jì)背景下謀求生存，成為管理者關(guān)注的要點(diǎn)。為了不被時(shí)展所拋棄，各個(gè)企業(yè)都進(jìn)行了一些變革，企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表是用來分析企業(yè)盈利能力、財(cái)務(wù)狀況、資產(chǎn)運(yùn)營能力以及為企業(yè)制定經(jīng)濟(jì)決策的重要工具，同時(shí)也是協(xié)助企業(yè)管理者調(diào)整經(jīng)營策略的重要依據(jù)；所以，做好財(cái)務(wù)報(bào)表分析工作對(duì)于企業(yè)的良好發(fā)展至關(guān)重要。
一、財(cái)務(wù)報(bào)表分析簡述
1.財(cái)務(wù)報(bào)表分析的內(nèi)容
財(cái)務(wù)報(bào)表分為負(fù)債表、利潤表和現(xiàn)金流量表三種。通過對(duì)這些報(bào)表分析所得出的內(nèi)容，能夠更好的反應(yīng)出企業(yè)的各種經(jīng)營狀態(tài)。而且當(dāng)管理者進(jìn)行企業(yè)盈利能力、負(fù)債能力以及財(cái)務(wù)運(yùn)營狀況等指標(biāo)的判斷時(shí)，財(cái)務(wù)報(bào)表分析能夠提供更加關(guān)鍵性的依據(jù)。根據(jù)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的目的不同，財(cái)務(wù)報(bào)表分析的內(nèi)容又分為以下幾點(diǎn)：第一是企業(yè)的償債能力，這是反映企業(yè)經(jīng)營能力的重要標(biāo)志，而且還是企業(yè)償還到期債務(wù)的保障程度。第二就是企業(yè)的盈利能力，這是衡量企業(yè)盈利狀態(tài)的重要標(biāo)志，是反應(yīng)企業(yè)在某一段時(shí)間管理的好壞程度的重要指標(biāo)。企業(yè)的盈利能力能夠及時(shí)的反應(yīng)出企業(yè)在運(yùn)營過程中所存在的問題，進(jìn)而讓管理者及時(shí)的采取對(duì)策，保證企業(yè)的健康發(fā)展。最后，就是企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況分析，該部分主要包括三部分：資產(chǎn)構(gòu)成分析、權(quán)益構(gòu)成分析、現(xiàn)金流量分析，這也是反應(yīng)財(cái)務(wù)信息的重要指標(biāo)。
2.財(cái)務(wù)報(bào)表分析的方法
我國現(xiàn)階段最常用的財(cái)務(wù)報(bào)表分析的方法有比較分析法、結(jié)構(gòu)分析法、比率分析法、因素分析法以及趨勢分析法。除此之外，圖表分析法和項(xiàng)目分析法也是兩種進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析的方法，但是由于這兩種方法操作起來較為復(fù)雜，所以不被企業(yè)廣泛應(yīng)用。
3.財(cái)務(wù)報(bào)表分析的目的
進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析最直接的目的就是為廣大信息使用者提供有效的信息。一般來說，根據(jù)財(cái)務(wù)信息的使用者的不同，財(cái)務(wù)報(bào)表分析的目的又有以下幾種：首先，對(duì)于債權(quán)人而言，報(bào)表分析后的資產(chǎn)流動(dòng)狀況和盈利能力等指標(biāo)能夠及時(shí)的反應(yīng)出貸款的風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)而為債權(quán)人是否向企業(yè)貸款提供參考依據(jù)。其次，對(duì)于經(jīng)營者而言，財(cái)務(wù)報(bào)表分析能夠及時(shí)的反映出企業(yè)的財(cái)務(wù)管理以及經(jīng)營情況，進(jìn)而有助于經(jīng)營者為提高經(jīng)營業(yè)績而做出準(zhǔn)確的決定。再者，對(duì)于投資者而言，企業(yè)的資產(chǎn)分析和盈利能力的分析對(duì)投資者而言至關(guān)重要，這為投資者是否進(jìn)行投資提供重要的依據(jù)。最后，財(cái)務(wù)報(bào)表分析還能夠?yàn)槠髽I(yè)的主管部門提供重要的財(cái)務(wù)分析，這包括企業(yè)的納稅情況、職工的收入水平等等。所以，進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析最主要的目的就是為不同的人提供相應(yīng)的財(cái)務(wù)信息，進(jìn)而為改善財(cái)務(wù)決策、提高經(jīng)營業(yè)績提供更加科學(xué)有效的依據(jù)。
二、財(cái)務(wù)報(bào)表分析對(duì)企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要性
財(cái)務(wù)報(bào)表是反映財(cái)務(wù)信息和會(huì)計(jì)信息的一種手段，在進(jìn)行報(bào)表分析時(shí)，所研究的對(duì)象主要是企業(yè)各方面經(jīng)濟(jì)的比率、經(jīng)濟(jì)體制結(jié)構(gòu)、組成因素以及未來發(fā)展趨勢。財(cái)務(wù)報(bào)表分析對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)管理具有重要的作用，具體如下：
1.財(cái)務(wù)報(bào)表分析是管理者對(duì)企業(yè)進(jìn)行全面分析的重要依據(jù)
財(cái)務(wù)報(bào)表分析能夠及時(shí)的反應(yīng)出企業(yè)的財(cái)務(wù)情況，現(xiàn)金流量以及一段時(shí)間內(nèi)企業(yè)的經(jīng)營結(jié)果。而且企業(yè)在發(fā)展經(jīng)濟(jì)的同時(shí)，應(yīng)該加強(qiáng)各個(gè)部門人員對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表分析內(nèi)容的利用，這是了解和掌握企業(yè)基本情況的重要舉措。而且這還有助于管理者對(duì)未來企業(yè)的發(fā)展做出更好的規(guī)劃，進(jìn)而避免較多的風(fēng)險(xiǎn)，這也是協(xié)助企業(yè)對(duì)管理人員進(jìn)行考核的有效做法，而且能夠進(jìn)一步完善企業(yè)內(nèi)部的管理機(jī)制和獎(jiǎng)勵(lì)制度。
2.財(cái)務(wù)報(bào)表分析能夠?yàn)楣ぷ魅藛T提供更加有效的會(huì)計(jì)信息
進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析時(shí)，能夠更好的分析諸多衡量指標(biāo)，并且總結(jié)出企業(yè)所擁有資產(chǎn)數(shù)量，而且進(jìn)一步解釋出企業(yè)當(dāng)前發(fā)展水平，進(jìn)而以當(dāng)前數(shù)據(jù)為依據(jù)，為企業(yè)未來的發(fā)展做出展望。借助于財(cái)務(wù)報(bào)表分析所得的結(jié)論，管理人員才能做出更加合理的決策。而且財(cái)務(wù)報(bào)表分析還可以為投資者在進(jìn)行投資決策時(shí)提供重要的參考；眾所周知，企業(yè)資產(chǎn)和盈利能力的有效分析是投資者進(jìn)行決策時(shí)的重要依據(jù)。同時(shí)，當(dāng)判斷企業(yè)的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)和償債能力時(shí)，企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表中對(duì)資產(chǎn)流動(dòng)性的分析也是進(jìn)行決策的重要依據(jù)。
3.財(cái)務(wù)報(bào)表能夠及時(shí)分析出經(jīng)營過程中存在的問題
這是因?yàn)閳?bào)表分析的內(nèi)容包括對(duì)企業(yè)資產(chǎn)收益率和銷售利潤率的分析，這些數(shù)據(jù)能夠及時(shí)的反應(yīng)出企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中所存在的種種問題，進(jìn)而為企業(yè)下一步的發(fā)展指明方向。綜上所述，財(cái)務(wù)報(bào)表分析對(duì)企業(yè)不同的利益相關(guān)者來說都有不同的意義。所以，管理者應(yīng)該重視財(cái)務(wù)報(bào)表分析的準(zhǔn)確性和有效性，不斷提高財(cái)務(wù)報(bào)表的可信賴度，如此，才能使財(cái)務(wù)預(yù)算更加有效，進(jìn)而促進(jìn)企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的良性循環(huán)，最終達(dá)到提高效益的目的。
三、財(cái)務(wù)報(bào)表分析在財(cái)務(wù)管理中的作用
對(duì)于任何企業(yè)而言，財(cái)務(wù)報(bào)表分析都是由資產(chǎn)負(fù)債表分析、利潤表分析和現(xiàn)金流量表分析三部分組成。隨著我國社會(huì)主義經(jīng)濟(jì)體制的不斷完善，財(cái)務(wù)報(bào)表分析對(duì)企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中所起的作用也越來越明顯，高效的會(huì)計(jì)信息才能為管理人員做出決策提供更加有利的依據(jù)。下面，筆者對(duì)資產(chǎn)負(fù)債表分析、利潤表分析和現(xiàn)金流量表分析等在財(cái)務(wù)管理中的作用作具體分析。
1.資產(chǎn)負(fù)債表分析在財(cái)務(wù)管理中的作用
資產(chǎn)負(fù)債表是反映某一時(shí)段財(cái)務(wù)狀況的重要依據(jù)，它通過對(duì)企業(yè)全部資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益等情況的統(tǒng)計(jì)來揭示企業(yè)實(shí)際價(jià)值的一種報(bào)表。在進(jìn)行財(cái)務(wù)管理的投資金融分析時(shí)，企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債表分析可以為其提供可靠地依據(jù)。這是因?yàn)橘Y產(chǎn)負(fù)債表中的資產(chǎn)一欄是反應(yīng)企業(yè)投資活動(dòng)的重要信息，同時(shí)，資產(chǎn)也是投資的保障，只有準(zhǔn)確有效的對(duì)資產(chǎn)進(jìn)行合理的分析，才能確保企業(yè)獲得更加可觀的利潤。再者，資產(chǎn)負(fù)債表中還有所有者利益一欄，這是企業(yè)進(jìn)行融資活動(dòng)的結(jié)果，這為企業(yè)提供了相應(yīng)的融資方式，在資金的融通下，企業(yè)在投資中才能獲得所需要的資金，這也是獲得高額利潤的重要基礎(chǔ)。最后，企業(yè)的價(jià)值分析是資產(chǎn)負(fù)債表分析的重點(diǎn)，合理的價(jià)值分析有利于報(bào)表中的相應(yīng)計(jì)劃的實(shí)踐，進(jìn)而轉(zhuǎn)換為現(xiàn)實(shí)價(jià)值。由此可見，通過使用資產(chǎn)負(fù)債表所傳達(dá)的信息，財(cái)務(wù)管理人員才能及時(shí)的了解到各類財(cái)務(wù)方面的各類信息，才能將各類資產(chǎn)和負(fù)債的規(guī)模、結(jié)構(gòu)及其數(shù)量進(jìn)行一一對(duì)應(yīng)，如此，管理人員在進(jìn)行運(yùn)營結(jié)構(gòu)、方案的調(diào)整時(shí)才能做出更加明智的選擇。
2.利潤表分析在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的作用
利潤表是兩個(gè)資產(chǎn)負(fù)債表相互結(jié)合后的產(chǎn)物，而且能夠總結(jié)出一定期限內(nèi)企業(yè)所有經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的成果，同時(shí)也是反映盈利狀況、總結(jié)企業(yè)價(jià)值的重要載體。利潤表中所包括的內(nèi)容都是對(duì)企業(yè)進(jìn)行經(jīng)濟(jì)活動(dòng)收入和耗用費(fèi)用的總結(jié)，并且對(duì)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的收益和成本耗費(fèi)情況進(jìn)行綜合概述。再者，財(cái)務(wù)管理人員進(jìn)行企業(yè)獲利情況的分析時(shí)可以結(jié)合利潤表中不同時(shí)期所反映的獲利信息來進(jìn)行綜合性的評(píng)價(jià)，進(jìn)而總結(jié)出企業(yè)日后的發(fā)展趨勢以及發(fā)展方向。
3.現(xiàn)金流量表分析在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的作用
現(xiàn)金流量表是反映企業(yè)現(xiàn)金流入和現(xiàn)金流出狀況的變動(dòng)表，該表在進(jìn)行編制時(shí)的基礎(chǔ)是財(cái)務(wù)情況，它最主要的作用就是反應(yīng)企業(yè)獲得現(xiàn)金的能力。現(xiàn)金就像企業(yè)的血液一樣，時(shí)刻處于流動(dòng)狀態(tài)，而現(xiàn)金流量表的分析則直接反映出企業(yè)的健康情況，是揭示企業(yè)價(jià)值的重要指標(biāo)。此外，現(xiàn)金流量表的分析結(jié)果能夠讓財(cái)務(wù)管理人員看到企業(yè)內(nèi)部現(xiàn)金流量的實(shí)際情況，進(jìn)而為日后的經(jīng)營判斷提供參考。
四、結(jié)語
綜上所述，財(cái)務(wù)管理是企業(yè)管理活動(dòng)的基礎(chǔ)，而財(cái)務(wù)報(bào)表分析又是財(cái)務(wù)管理的重中之重，為企業(yè)財(cái)務(wù)管理決策提供可靠的信息依據(jù)；所以，在現(xiàn)在的市場競爭中，各個(gè)企業(yè)的財(cái)務(wù)部門都應(yīng)該注重財(cái)務(wù)報(bào)表分析這一環(huán)節(jié)，如此，在未來社會(huì)主義經(jīng)濟(jì)的發(fā)展下，企業(yè)才能實(shí)現(xiàn)穩(wěn)步發(fā)展。
【摘 要】隨著現(xiàn)代社會(huì)的進(jìn)步和完善，企業(yè)想要更好的發(fā)展，注意強(qiáng)化財(cái)務(wù)工作是非常重要的。在財(cái)務(wù)工作中一個(gè)十分重要的環(huán)節(jié)和過程就是對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行相應(yīng)的分析。一般情況下，企業(yè)經(jīng)過對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表的分析和研究后，不僅能夠?yàn)槠髽I(yè)中的決策者提供準(zhǔn)確和科學(xué)的數(shù)據(jù)信息，同時(shí)也能更好的促進(jìn)企業(yè)的發(fā)展和進(jìn)步。但是在現(xiàn)階段我國進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析的過程中，由于還存在一定的局限性，因此在一定程度上也對(duì)企業(yè)的發(fā)展造成了嚴(yán)重的影響。為此，本文就將針對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表分析局限性的原因進(jìn)行研究，并提出更好的解決方式，全面提升財(cái)務(wù)報(bào)表分析的科學(xué)性和準(zhǔn)確性。
【關(guān)鍵詞】企業(yè)；財(cái)務(wù)報(bào)表分析；局限性；措施
在企業(yè)的發(fā)展過程中，財(cái)務(wù)報(bào)表對(duì)企業(yè)的發(fā)展和進(jìn)步有著十分重要的作用，但在對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行分析的過程中，受到報(bào)表自身的局限性約束。因此，很多時(shí)候財(cái)務(wù)報(bào)表分析的結(jié)果也存在一定的誤差。針對(duì)這種情況，我們必須采取一系列合理的措施，將以上問題進(jìn)行有效地處理，以便于財(cái)務(wù)報(bào)表更加準(zhǔn)確和真實(shí)的反映企業(yè)實(shí)際的經(jīng)營狀況，避免出現(xiàn)因?yàn)閳?bào)表分析存在問題導(dǎo)致企業(yè)的整體經(jīng)營和業(yè)績都受到影響的情況出現(xiàn)。因此，在新的歷史時(shí)期和發(fā)展的過程中，我們對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表分析不斷完善和改進(jìn)是一項(xiàng)必須進(jìn)行的工作。
一、現(xiàn)階段財(cái)務(wù)報(bào)表分析的局限性
1.財(cái)務(wù)報(bào)表資料的局限性
現(xiàn)代財(cái)務(wù)報(bào)表資料本身就具備一定的局限性，因此很容易對(duì)最終財(cái)務(wù)報(bào)表分析的結(jié)果產(chǎn)生影響，甚至?xí)?duì)企業(yè)的決策者進(jìn)行決策造成十分不利的影響，無法對(duì)企業(yè)的真實(shí)情況進(jìn)行充分地了解和分析。在進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表的編制和分析過程中，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和相關(guān)的會(huì)計(jì)制度也為我們進(jìn)行分析提供了很多可供選擇的會(huì)計(jì)方式，同時(shí)還需要相關(guān)的會(huì)計(jì)工作人員對(duì)企業(yè)的會(huì)計(jì)政策作出恰當(dāng)?shù)姆治龊团袛?。如在?duì)企業(yè)的存貨進(jìn)行計(jì)價(jià)的過程中，企業(yè)就可以根據(jù)自身的實(shí)際發(fā)展情況對(duì)方法進(jìn)行選擇和確定，以此來確定企業(yè)中存貨的實(shí)際成本。由于會(huì)計(jì)方法在使用的過程中本身就存在很大的局限性，因此我們得到的會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)也不一定會(huì)反映企業(yè)的真實(shí)情況，這種情況就會(huì)對(duì)會(huì)計(jì)報(bào)表產(chǎn)生很大的影響。同時(shí)，由于貨幣計(jì)量的局限性和財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的虛假情況的存在，因此對(duì)分析的質(zhì)量也造成負(fù)面影響。
二、財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法的局限性
1.變現(xiàn)能力比率的局限性。在企業(yè)的發(fā)展中對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行分析，流動(dòng)比率和速動(dòng)比率是我國大部分企業(yè)中反映變現(xiàn)能力的兩個(gè)重要指標(biāo)，因此在一般情況下，合理的流動(dòng)比率是2，而速動(dòng)比率是1，但是在這兩個(gè)指標(biāo)的作用下，我們還需要從行業(yè)、銷售方式等方面進(jìn)行分析，不能簡單地按照傳統(tǒng)的經(jīng)驗(yàn)進(jìn)行分析。如很多大量采用現(xiàn)金銷售的企業(yè)，速動(dòng)比率就很可能小于1，因此不具有準(zhǔn)確性。
2.營運(yùn)能力比率的局限性。一般情況下，報(bào)表的使用者在對(duì)報(bào)表進(jìn)行分析的過程中，對(duì)季節(jié)性生產(chǎn)的變化、企業(yè)的特征和存貨的結(jié)構(gòu)都要進(jìn)行詳細(xì)的研究和分析。在這種情況下，我們才能更加精準(zhǔn)的對(duì)企業(yè)的營運(yùn)能力進(jìn)行分析和判斷。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率反映了企業(yè)資金的實(shí)際周轉(zhuǎn)情況，因此一旦收賬的周轉(zhuǎn)期比較慢，就會(huì)對(duì)企業(yè)的資金周轉(zhuǎn)產(chǎn)生十分不利的影響。
三、改進(jìn)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的措施
1.提升財(cái)務(wù)報(bào)表分析人員的綜合素質(zhì)
我們在進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表的分析過程中，無論選擇哪一種分析方式，人在這個(gè)過程中起到的作用是十分重要的。因此在日常的工作過程中，我們還應(yīng)該不斷加強(qiáng)對(duì)相關(guān)分析人員的培訓(xùn)力度，全面提升分析人員的綜合素質(zhì)和專業(yè)水平，這樣才能更好的發(fā)展和提升人員的職業(yè)判斷能力。在這個(gè)過程中，我們還應(yīng)該積極地進(jìn)行實(shí)踐，在實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)中得到更多正確的分析方法和理念，逐漸將自身的能力和素質(zhì)進(jìn)行有效地發(fā)展，為企業(yè)的管理和決策提供更多科學(xué)、真實(shí)的數(shù)據(jù)，為企業(yè)的發(fā)展提供更大的幫助。
2.動(dòng)態(tài)分析和靜態(tài)分析相結(jié)合
在企業(yè)不斷發(fā)展的過程中，實(shí)際上也是生產(chǎn)經(jīng)營業(yè)務(wù)和財(cái)務(wù)活動(dòng)動(dòng)態(tài)發(fā)展的過程?，F(xiàn)階段我們所掌握的數(shù)據(jù)和資料中，尤其是財(cái)務(wù)的報(bào)表資料一般主要都是靜態(tài)的，是對(duì)過去情況的一種真實(shí)的反映。因此我們在對(duì)動(dòng)態(tài)進(jìn)行分析的過程中要注意，在對(duì)過去的情況研究透徹的基礎(chǔ)上，我們才能對(duì)當(dāng)前的基本情況進(jìn)行研究和分析，這樣才能更好的對(duì)企業(yè)未來的發(fā)展提供更大的幫助和作用。
3.充分的利用好電子信息技術(shù)
隨著現(xiàn)代科學(xué)技術(shù)的發(fā)展和信息化時(shí)代的到來，我們今后在對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)的報(bào)表進(jìn)行分析的過程中，應(yīng)該對(duì)電子信息技術(shù)進(jìn)行充分的利用，在互聯(lián)網(wǎng)的使用和幫助下，我國企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表分析的局限性才能得到更為有效地解決。
四、結(jié)束語
雖然在現(xiàn)代社會(huì)的發(fā)展過程中，我國現(xiàn)行的企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析還存在很多問題和局限性，但是經(jīng)過本文的研究和分析，希望能幫助企業(yè)在今后的發(fā)展過程中通過采用更先進(jìn)和合理的措施，對(duì)現(xiàn)階段的問題進(jìn)行完善和優(yōu)化，全面提升我國企業(yè)的能力，為我國綜合國力的提升奠定更穩(wěn)定的基礎(chǔ)。
摘 要：強(qiáng)化對(duì)授信企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表分析，合理確定企業(yè)財(cái)務(wù)狀況能夠?yàn)殂y行信貸業(yè)務(wù)提供有力支持。本文圍繞企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表在銀行信貸業(yè)務(wù)中的應(yīng)用，重點(diǎn)圍繞企業(yè)償債能力、運(yùn)營能力以及盈利能力等進(jìn)行了分析。
關(guān)鍵詞：企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表；銀行信貸業(yè)務(wù)
一、相關(guān)概述
對(duì)于銀行來講，在進(jìn)行信貸業(yè)務(wù)時(shí)需要重視對(duì)企業(yè)的信用分析，評(píng)估借款人的信用高低，以此來確定借款人未來時(shí)期內(nèi)按照合約及時(shí)償還本息的能力和意愿。銀行進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析重點(diǎn)是圍繞企業(yè)確定授信等級(jí)、評(píng)估還款能力、選擇放款方式以及預(yù)測未來企業(yè)的盈利趨勢等。只有依靠財(cái)務(wù)報(bào)表分析，準(zhǔn)確了解企業(yè)的真實(shí)狀況，才能夠切實(shí)保證信貸資金的盈利性和安全性。財(cái)務(wù)報(bào)表分析不準(zhǔn)確、不合理，決策失誤等問題都會(huì)導(dǎo)致銀行決策不準(zhǔn)確，最終影響信貸資金的安全和完整，因此有必要強(qiáng)化銀行在信貸業(yè)務(wù)中的財(cái)務(wù)報(bào)表分析，為企業(yè)信貸業(yè)務(wù)提供必要的支持。
二、銀行信貸業(yè)務(wù)中企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的方法和內(nèi)容
銀行在信貸業(yè)務(wù)中對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行分析，其目的主要是為銀行能否為相關(guān)企業(yè)提供貸款及信用提供決策支持，相關(guān)業(yè)務(wù)主要包括履約保證、付款保證以及商業(yè)票據(jù)兌現(xiàn)等表外授信業(yè)務(wù)。圍繞企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行分析時(shí)，銀行需要重點(diǎn)關(guān)注被授信企業(yè)能否到期歸還本息、能否按時(shí)支付利息、能否到期履約保證以及能否支付到期票據(jù)等。銀行對(duì)于企業(yè)信貸業(yè)務(wù)重點(diǎn)是關(guān)注企業(yè)對(duì)借款等債務(wù)的償還能力，因此在財(cái)務(wù)報(bào)表分析上可以分為短期性分析和長期性分析兩種，其中短期性分析重點(diǎn)關(guān)注企業(yè)的財(cái)務(wù)實(shí)力和現(xiàn)金流量情況，長期性分析則重點(diǎn)關(guān)注企業(yè)的盈利能力。
就管理實(shí)踐來講，銀行在信貸業(yè)務(wù)中對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析主要還是從企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債表、現(xiàn)金流量表以及損益表等入手，在此基礎(chǔ)上分析企業(yè)的信用狀況。著重考察企業(yè)的流動(dòng)比率、速動(dòng)比率、資產(chǎn)負(fù)債率、產(chǎn)權(quán)比率、資產(chǎn)報(bào)酬率、存貨周轉(zhuǎn)率以及應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率等財(cái)務(wù)指標(biāo)，并對(duì)多個(gè)財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行綜合分析，最終實(shí)現(xiàn)銀行信貸業(yè)務(wù)在財(cái)務(wù)報(bào)表分析中的企業(yè)償債能力、運(yùn)營能力以及盈利能力的分析考察。
三、企業(yè)償債能力分析
對(duì)于企業(yè)償債能力來講，按照時(shí)間長短可以劃分為短期償債能力以及長期償債能力兩種。其中，短期償債能力主要是指企業(yè)依靠流動(dòng)資產(chǎn)來對(duì)流動(dòng)負(fù)債進(jìn)行償還的能力。銀行將貸款放給企業(yè)，依靠對(duì)企業(yè)短期償債能力的分析可以判斷出銀行的本金以及利息能不能及時(shí)收回。正是由于短期償債能力會(huì)直接決定著企業(yè)未來的持續(xù)經(jīng)營能力，因此銀行在進(jìn)行企業(yè)借貸時(shí)會(huì)首先依靠企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行短期償債能力的分析，這也是企業(yè)進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析評(píng)價(jià)的第一項(xiàng)內(nèi)容。銀行對(duì)于企業(yè)的貸款最為關(guān)注的是企業(yè)是否具備充足的資產(chǎn)，并且相關(guān)資產(chǎn)是否能夠及時(shí)轉(zhuǎn)化為資金來償還短期債務(wù)，在這一方面銀行主要是依靠計(jì)算企業(yè)的流動(dòng)比率、速動(dòng)比率來對(duì)其短期償債能力進(jìn)行研究分析。一般情況下，企業(yè)的流動(dòng)比率和速動(dòng)比率越高，則意味著企業(yè)的短期償債能力就越高。但是需要注意的是，這一指標(biāo)并不是越高越好，盡管這類指標(biāo)高意味著企業(yè)的短期償債能力較高，但是也意味著企業(yè)的管理過于保守，資金閑置或者負(fù)債利用不充分。因此，銀行在對(duì)企業(yè)的短期償債能力進(jìn)行分析時(shí)還應(yīng)結(jié)合企業(yè)的實(shí)際情況來進(jìn)行。結(jié)合多方面進(jìn)行考慮，在進(jìn)行短期償債能力分析時(shí)充分考慮到應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)情況以及企業(yè)存貨情況等，全面科學(xué)地對(duì)企業(yè)的短期償債能力進(jìn)行判斷，減少判斷失誤。
除了短期償債能力分析之外，銀行還應(yīng)當(dāng)充分考慮企業(yè)的長期償債能力。企業(yè)長期償債能力的大小一方面取決于企業(yè)自身的獲利能力，另一方面則取決于企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)。正是基于此，銀行在對(duì)企業(yè)進(jìn)行資金借貸時(shí)可以借助于財(cái)務(wù)報(bào)表，分析其產(chǎn)權(quán)比率以及資產(chǎn)負(fù)債率，并在此基礎(chǔ)上結(jié)合利潤表的利息保障倍數(shù)等對(duì)企業(yè)的長期償債能力進(jìn)行分析。
產(chǎn)權(quán)比率能夠反映出企業(yè)負(fù)債跟所有者權(quán)益之間的比例關(guān)系，這一指標(biāo)的大小能夠直接對(duì)投資者和債權(quán)人的投資風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生影響，在企業(yè)負(fù)債比例較大時(shí)，企業(yè)的投資比例就會(huì)偏低，就意味著企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)大部分是由企業(yè)的債權(quán)人進(jìn)行承擔(dān)，會(huì)在很大程度上弱化銀行的債權(quán)安全性。除此之外，銀行在使用產(chǎn)權(quán)比率分析企業(yè)長期償債能力時(shí)，還應(yīng)當(dāng)考慮到這一指標(biāo)的使用是依靠企業(yè)的凈資產(chǎn)來開展的，由于凈資產(chǎn)項(xiàng)目中包含了遞延資產(chǎn)、無形資產(chǎn)、待處理財(cái)產(chǎn)損益以及待攤費(fèi)用等不確定性項(xiàng)目，支付能力都相對(duì)比較弱，因此銀行在使用這一指標(biāo)時(shí)還需要結(jié)合有形凈債務(wù)率進(jìn)行分析研究。
資產(chǎn)負(fù)債率能夠從整體上反映企業(yè)的償債能力，也是銀行進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析的重點(diǎn)內(nèi)容。能夠從企業(yè)的資產(chǎn)總額以及負(fù)債總額的相互關(guān)系分析判斷出企業(yè)未來的償債能力。在使用資產(chǎn)負(fù)債率分析企業(yè)的償債能力時(shí)，一般情況下這一指標(biāo)越低則表示企業(yè)的整體償債能力越高，能夠更好地償還長期債務(wù)。但是這也并不意味著這一指標(biāo)越低越好，在企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率過低的情況下，企業(yè)往往過于保守，不能夠有效利用負(fù)債進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營，很可能會(huì)對(duì)企業(yè)未來的生產(chǎn)經(jīng)營產(chǎn)生不利影響。銀行在實(shí)際的企業(yè)信貸業(yè)務(wù)中可以將資產(chǎn)負(fù)債率指標(biāo)考查范圍鎖定在30%-60%，同時(shí)結(jié)合企業(yè)自身發(fā)展實(shí)際和行業(yè)特點(diǎn)，合理確定企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率指標(biāo)值，依靠資產(chǎn)負(fù)債率分析研究企業(yè)收益狀況，合理判斷企業(yè)未來的支付能力。
四、企業(yè)運(yùn)營能力分析
企業(yè)運(yùn)營能力的大小在很大程度上關(guān)系著企業(yè)的資產(chǎn)管理效率和資金回收情況，對(duì)于銀行資金借貸來講也是財(cái)務(wù)報(bào)表分析的重要內(nèi)容。資產(chǎn)運(yùn)營能力又指資產(chǎn)管理效率，通常情況下企業(yè)的資產(chǎn)運(yùn)營能力越高，則表示企業(yè)的資產(chǎn)管理水平越高，在實(shí)際分析中可以依靠流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率以及存貨周轉(zhuǎn)率等指標(biāo)。在這其中，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率和存貨周轉(zhuǎn)率是重點(diǎn)分析內(nèi)容。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率能夠分析企業(yè)應(yīng)收賬款的收回速度，是企業(yè)償還債務(wù)的重要保證。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率越高則表示企業(yè)的償債能力越高。而存貨周轉(zhuǎn)率則表示企業(yè)營銷能力的大小以及產(chǎn)品市場銷售情況的好壞。這一指標(biāo)應(yīng)當(dāng)在一定的合理范圍內(nèi)，既不能過高，同時(shí)也不能夠過低。存貨周轉(zhuǎn)率過高則表示企業(yè)采購過于頻繁，采購成本增加，同時(shí)很容易導(dǎo)致企業(yè)市場銷售機(jī)會(huì)的錯(cuò)失，也會(huì)導(dǎo)致企業(yè)的資金回籠出現(xiàn)一定的難度。而企業(yè)存貨周轉(zhuǎn)率偏低則意味著企業(yè)產(chǎn)品市場滯銷，機(jī)會(huì)增加管理難度和倉儲(chǔ)成本，同時(shí)也會(huì)占用大量資金，使得資金使用效益和使用效率偏低。上述兩個(gè)方面都對(duì)于銀行及時(shí)收回信貸資金不利，因此也就要求企業(yè)的存貨周轉(zhuǎn)率維持在合理水平。銀行在對(duì)此財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行分析時(shí)也需要結(jié)合行業(yè)特點(diǎn)和企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營實(shí)際，合理判斷企業(yè)的營運(yùn)能力狀況。
五、企業(yè)盈利能力分析
銀行在對(duì)企業(yè)進(jìn)行資金借貸時(shí)也需要關(guān)注企業(yè)的盈利能力，在財(cái)務(wù)報(bào)表分析上重點(diǎn)依靠銷售利潤率、總資產(chǎn)報(bào)酬率、每股收益等財(cái)務(wù)指標(biāo)實(shí)現(xiàn)對(duì)盈利能力的分析和判斷。企業(yè)只有實(shí)現(xiàn)盈利才能夠保證其未來時(shí)期內(nèi)的存在和發(fā)展，因此銀行將盈利能力作為資金放貸的標(biāo)準(zhǔn)也是合理科學(xué)的，基于此，盈利能力也成為企業(yè)管理者和銀行共同關(guān)注的問題。一般來講，企業(yè)的盈利能力財(cái)務(wù)指標(biāo)越高則意味著企業(yè)盈利能力越強(qiáng)，未來時(shí)期內(nèi)企業(yè)歸還本息的能力也就越大；相反地，企業(yè)的盈利能力指標(biāo)越低則意味著企業(yè)的盈利能力越低，未來時(shí)期內(nèi)企業(yè)償還本息的能力也就越低。除此之外，銀行在對(duì)企業(yè)進(jìn)行資金借貸時(shí)還需要重點(diǎn)考察企業(yè)經(jīng)營性凈收益在整個(gè)企業(yè)凈收益中的比重，這一指標(biāo)能夠反映出企業(yè)主營業(yè)務(wù)凈收益的比重。這是由于通過主營業(yè)務(wù)活動(dòng)的凈收益相對(duì)比較穩(wěn)定，這一指標(biāo)越高表明企業(yè)的主營業(yè)務(wù)越明確，后期的發(fā)展就越穩(wěn)定。只有確保企業(yè)的凈收益大都是來自于企業(yè)的主營業(yè)務(wù)發(fā)展，而不是源于投資交易或者處置資產(chǎn)，才能夠提升企業(yè)收入的可靠性和穩(wěn)定性。同時(shí)，實(shí)現(xiàn)對(duì)企業(yè)盈利能力財(cái)務(wù)指標(biāo)的連續(xù)性分析更能夠考察出企業(yè)的盈利能力。
摘 要：文章在傳統(tǒng)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的基礎(chǔ)上，基于中國動(dòng)力有限公司2010年-2014年的財(cái)務(wù)報(bào)告，從戰(zhàn)略與管理、效益與質(zhì)量兩個(gè)方面深入分析報(bào)表質(zhì)量，得到中國動(dòng)力有限公司的戰(zhàn)略、效益與質(zhì)量方面狀況并給出建議。
關(guān)鍵詞：財(cái)務(wù)分析；中國動(dòng)力；質(zhì)量分析法；對(duì)比分析法
隨著深化改革的推進(jìn)，深入分析財(cái)務(wù)報(bào)表，全面把握報(bào)表信息，在生活和工作中都是十分重要的。選擇中國動(dòng)力有限公司作為分析對(duì)象，一是由于中國動(dòng)力有限公司的主營業(yè)務(wù)中的新能源電池有良好的發(fā)展前景。二是由于我作為省屬高校學(xué)生想選擇一家河北省的上市公司進(jìn)行財(cái)務(wù)分析，取其精華，去其糟粕，為河北省的上市公司經(jīng)營及發(fā)展提供借鑒。
一、從報(bào)表分析中國動(dòng)力戰(zhàn)略與管理
1.控制性投資分析
企業(yè)一般通過兩種方法實(shí)現(xiàn)增長或擴(kuò)張，一是內(nèi)部經(jīng)營，二是對(duì)外控制性投資。內(nèi)部經(jīng)營通常會(huì)改變債務(wù)結(jié)構(gòu)和股權(quán)結(jié)構(gòu)，而對(duì)外控制性投資不會(huì)。下面對(duì)外控制性投資進(jìn)行分析。
其他應(yīng)收款項(xiàng)母公司金額比合并報(bào)表金額高出約2.3億（3.09億元-0.8億元），母公司其他應(yīng)收款項(xiàng)目和合并報(bào)表中其他應(yīng)收款項(xiàng)目的差額就是中國動(dòng)力有限公司通過其他應(yīng)收款向子公司提供的資金，所以母公司通過其他應(yīng)收款向子公司提供了約2.3億資金。
預(yù)付款項(xiàng)母公司數(shù)據(jù)小于子公司的數(shù)據(jù)，沒有出現(xiàn)越合并越小的趨勢，因此子公司通過預(yù)收款的方式從母公司獲得資金的狀況不明顯。長期股權(quán)投資項(xiàng)目中合并報(bào)表金額比母公司金額少了約為3億元，這個(gè)差額代表了母公司對(duì)子公司的控制性投資。通過上述分析可知，2014年年末中國動(dòng)力有限公司的控制性投資資產(chǎn)占用本公司的資源規(guī)模為2.3億元+3億元=5.3億元（這只是一個(gè)大概的估計(jì)）。它撬動(dòng)的效應(yīng)需要進(jìn)一步分析總資產(chǎn)的數(shù)據(jù)。
在資產(chǎn)總計(jì)中，合并報(bào)表的數(shù)據(jù)比母公司少了約2.1億元，這2.1億元就是控制性投資增量撬動(dòng)的資源。也就是說企業(yè)用5.3億元的投資增量撬動(dòng)了2.1億元的資源，說明子公司的擴(kuò)張狀況不是很理想。
2.經(jīng)營性資產(chǎn)分析
從經(jīng)營性資產(chǎn)和控制性投資資產(chǎn)數(shù)據(jù)對(duì)比可知，中國動(dòng)力擴(kuò)張主要是靠經(jīng)營?？傎Y產(chǎn)從2013年的41億元增加到2015年的43億元，中國動(dòng)力的資產(chǎn)呈良好發(fā)展的態(tài)勢，資產(chǎn)總量在不斷增加，特別是固定資產(chǎn)。隨著企業(yè)經(jīng)營活動(dòng)的進(jìn)一步發(fā)展，資產(chǎn)的規(guī)模效益和累積效益所產(chǎn)生的積極影響將會(huì)進(jìn)一步得到體現(xiàn)。
二、從報(bào)表分析中國動(dòng)力效益與質(zhì)量
1.營業(yè)收入分析
2013年和2014年?duì)I業(yè)收入增長率都在10%以上，2015年雖然增長率下降，但營業(yè)收入仍然增多了，說明中國動(dòng)力的經(jīng)營能力上升，并且中國動(dòng)力營業(yè)收入都比駱駝股份要高。這主要是由于中國動(dòng)力進(jìn)行了產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整并且加大了市場開拓。2013年銷售商品收到的現(xiàn)金流量為472341.10萬元，2014年為498474.06萬元，這說明營業(yè)收入的增加并沒有完全形成現(xiàn)金流流入中國動(dòng)力，以應(yīng)收賬款的形式存在，存在一定的收賬風(fēng)險(xiǎn)。
2.營業(yè)成本分析
中國動(dòng)力營業(yè)成本2013年的比2012年增加12.45%，2014年比2013年增加9.79%，2015年比2014年增加0.03%，可見中國動(dòng)力營業(yè)成本在持續(xù)增加，但其增速是在不斷降低的，說明中國動(dòng)力在注意營業(yè)成本的數(shù)額，有意識(shí)地進(jìn)行成本控制以提高收益。
但和駱駝股份相比，中國動(dòng)力成本比駱駝股份高7億，這也是中國動(dòng)力營業(yè)收入比駱駝股份高，核心利潤卻比駱駝股份低的主要原因，同為生產(chǎn)鉛蓄電池的企業(yè)，中國動(dòng)力應(yīng)該向駱駝股份學(xué)習(xí)加強(qiáng)成本控制。
3.經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額分析
當(dāng)每年存貨周轉(zhuǎn)速度超過兩次的情況下，良性發(fā)展企業(yè)經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量應(yīng)該是核心利潤1.2倍-1.5倍的。中國動(dòng)力和駱駝股份的存貨周轉(zhuǎn)率都在2以上，2015年中國動(dòng)力經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額為核心利潤的3.51倍，駱駝股份經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額為核心利潤的1.35倍，這表明中國動(dòng)力的經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額較為充裕，現(xiàn)金能力較強(qiáng)。
三、結(jié)論及建議
從戰(zhàn)略方面來看，中國動(dòng)力進(jìn)行擴(kuò)張主要是靠內(nèi)部經(jīng)營，雖然控制性投資資產(chǎn)撬動(dòng)的資源不是很理想，但是經(jīng)營性資產(chǎn)擴(kuò)張規(guī)模較好，由于對(duì)固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)的投入，中國動(dòng)力在新能源領(lǐng)域已經(jīng)開始嶄露頭角。
從效益和質(zhì)量來看，中國動(dòng)力的盈利能力是不錯(cuò)的，而核心利潤比主要經(jīng)營業(yè)務(wù)相同的駱駝股份低主要是由于營業(yè)成本高，中國動(dòng)力應(yīng)該加強(qiáng)成本控制，擴(kuò)大企業(yè)的盈利空間。
總的來說，中國動(dòng)力應(yīng)該加強(qiáng)存貨管理和成本控制，提高存貨周轉(zhuǎn)率，擴(kuò)大利潤空間，提高企業(yè)經(jīng)營的核心競爭力，只有這樣才能在產(chǎn)業(yè)環(huán)境政策的支持下，抓住“一帶一路”和京津冀一體化的機(jī)遇，善于迎接挑戰(zhàn)，在新能源領(lǐng)域開拓一片廣闊的市場。
【摘要】本次研究探討了企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的局限性問題和解決方法，首先簡單介紹了財(cái)務(wù)報(bào)表對(duì)于企業(yè)的重要作用，隨后闡述了企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的含義。再之后，本文詳細(xì)探討了當(dāng)前我國企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析中存在的局限性問題，并針對(duì)這些問題提出了對(duì)應(yīng)的解決方法。在文章的最后，對(duì)本次研究進(jìn)行了總結(jié)，同時(shí)對(duì)未來我國企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的發(fā)展提出展望。
【關(guān)鍵詞】企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析 局限性 解決方法
一、引言
財(cái)務(wù)報(bào)表可以真實(shí)的反映出企業(yè)實(shí)際運(yùn)營狀況，同時(shí)將企業(yè)財(cái)務(wù)信息展示出來。當(dāng)前我國社會(huì)經(jīng)濟(jì)正處于快速發(fā)展階段，市場經(jīng)濟(jì)競爭也日益激烈起來。在這種形勢下，很多企業(yè)選擇通過創(chuàng)新制度來提高企業(yè)競爭能力，與此同時(shí)，企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表也越來越重要。借助于企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表，可以直觀地發(fā)現(xiàn)企業(yè)實(shí)際運(yùn)行狀況，同時(shí)根據(jù)其中反映的問題采取措施加快企業(yè)發(fā)展。然而在財(cái)務(wù)報(bào)表實(shí)際應(yīng)用過程中，常常會(huì)因各種各樣的問題導(dǎo)致財(cái)務(wù)報(bào)表無法發(fā)揮出實(shí)際作用。針對(duì)于此，本次研究探討了企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析存在的局限性，同時(shí)提出針對(duì)性解決對(duì)策。
二、企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析存在的局限性問題
通過研究可以發(fā)現(xiàn)，當(dāng)前我國很多企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表分析存在局限性問題，主要表現(xiàn)為以下三個(gè)方面。
（一）分析人員的局限性
一般來說，企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析人員的局限性主要表現(xiàn)在兩個(gè)方面。首先，分析人員的專業(yè)能力不同，分析能力也各不相同。每一個(gè)分析人員在進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析時(shí)都會(huì)使用自己擅長的分析方法，而不同分析人員之間專業(yè)能力的差異也會(huì)導(dǎo)致他們對(duì)于財(cái)務(wù)報(bào)表分析的認(rèn)識(shí)程度和理解程度出現(xiàn)差別，繼而會(huì)影響他們對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表的分析結(jié)果。有些企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)人在對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行分析時(shí)只關(guān)注企業(yè)的利潤表，他們對(duì)于企業(yè)的銷售額和利潤額是非常關(guān)注的，因?yàn)槠髽I(yè)的盈利越高，也就證明企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)人的管理能力越強(qiáng)，因此他們在分析企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)特別重視利潤報(bào)表。然而企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表并不是單一的，不同財(cái)務(wù)報(bào)表之間也存在著相互關(guān)聯(lián)，它們都有各自的優(yōu)缺點(diǎn)。一般來說，利潤報(bào)表可以清楚地展現(xiàn)企業(yè)運(yùn)營的成本、費(fèi)用以及企業(yè)收入，從而為人們展示企業(yè)獲得的盈利，然而利潤報(bào)表很容易被會(huì)計(jì)方法所影響，繼而導(dǎo)致虛假企業(yè)利潤出現(xiàn)，最終影響企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)人的正確決策。相比之下，企業(yè)現(xiàn)金流量表可以清晰地展示出企業(yè)資金的去向，然而卻不能將企業(yè)的資金負(fù)債狀況體現(xiàn)出來。另外，企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析過程很容易會(huì)受到人為因素的影響，人們可以修改所分析的各項(xiàng)指標(biāo)。再加上使用不同分析方法所得出的分析指標(biāo)也不一樣，這些都會(huì)為某些居心不良的人用于做假賬，繼而掩蓋企業(yè)真實(shí)運(yùn)營狀況[2]。
（二）分析指標(biāo)的局限性
分析企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的最終目的在于向企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)人提供決策依據(jù)，主要通過分析企業(yè)財(cái)務(wù)指標(biāo)來得出企業(yè)實(shí)際運(yùn)營狀況。然而企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表本身就有一定的局限性，有些財(cái)務(wù)報(bào)表反應(yīng)企業(yè)財(cái)務(wù)信息時(shí)存在一定的局限性，進(jìn)而導(dǎo)致財(cái)務(wù)報(bào)表的分析過程不夠完整和具體。不僅如此，隨著市場經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析也面臨著重重困難。當(dāng)前有些企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的指標(biāo)不夠全面，難以全面反映企業(yè)的實(shí)際經(jīng)營狀況，同時(shí)也沒有包含一些企業(yè)經(jīng)營重要指標(biāo)，例如人力資源指標(biāo)和潛在能力指標(biāo)等等。雖然這些指標(biāo)很難進(jìn)行核算，然而卻是分析企業(yè)運(yùn)營狀況的重要因素。只有具備了這些指標(biāo)，才可以全面的反映出企業(yè)實(shí)際運(yùn)營狀況，繼而為企業(yè)決策者提供更好的決策依據(jù)[3]。
（三）分析方法的局限性
當(dāng)前分析企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的方法有很多，其中最常用的有趨勢分析法、比率分析法、比較分析法以及因素分析法，這幾種分析方法本身就存在著一定的局限性。例如，趨勢分析法是通過縱向比較上一年度的數(shù)據(jù)來進(jìn)行分析，所得出的結(jié)果也是參照上一年度的。這種分析方法的局限性在于過去結(jié)果的偏差導(dǎo)致當(dāng)前分析結(jié)果出現(xiàn)偏差;比率分析法是通過對(duì)比兩個(gè)相聯(lián)系的項(xiàng)目來進(jìn)行分析，如果只比較兩個(gè)項(xiàng)目，那么分析過程往往會(huì)不夠全面、不夠系統(tǒng);比較分析法是通過企業(yè)和不同企業(yè)在不同時(shí)期的財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行比較，這樣在分析過程中所分析的數(shù)據(jù)很容易缺乏可比性。在進(jìn)行比較分析時(shí)往往會(huì)使用很多參照標(biāo)準(zhǔn)，其中有企業(yè)歷史數(shù)據(jù)、同行業(yè)數(shù)據(jù)以及計(jì)劃數(shù)據(jù)等。在進(jìn)行橫向比較時(shí)要根據(jù)同行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)來進(jìn)行，同行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的指導(dǎo)性有限，并不是特別科學(xué)、合理。這時(shí)最好的方法是選取一組更具代表性的企業(yè)來求平均數(shù)，以平均數(shù)為標(biāo)準(zhǔn)，新計(jì)算出的標(biāo)準(zhǔn)往往比行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)更具有指導(dǎo)意義。最近幾年，越來越多的企業(yè)開始加入了競爭對(duì)手?jǐn)?shù)據(jù)分析，然而某些企業(yè)是通過多元化方式來經(jīng)營的，他們并沒有特別明確的行業(yè)歸屬，同行業(yè)比較十分困難[4]。
三、企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析局限性問題的解決方法
針對(duì)當(dāng)前我國企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析中存在的局限性問題，可以通過如下幾個(gè)方法來加以解決。
（一）改進(jìn)財(cái)務(wù)指標(biāo)
當(dāng)前大多數(shù)企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表都只是簡單的將財(cái)務(wù)信息放到報(bào)表中，進(jìn)而交給企業(yè)決策者來查看，但是這種財(cái)務(wù)報(bào)表在制定企業(yè)發(fā)展目標(biāo)和戰(zhàn)略決策時(shí)卻無法取得足夠的作用。針對(duì)于此，企業(yè)財(cái)務(wù)人員在制定財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)，要同時(shí)關(guān)注企業(yè)財(cái)務(wù)信息的反應(yīng)狀況和相關(guān)信息狀況，相關(guān)信息主要包括市場風(fēng)險(xiǎn)、人力資源和企業(yè)業(yè)務(wù)狀況等，從而為企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)人的決策提供更多的依據(jù)。當(dāng)前我國財(cái)務(wù)指標(biāo)的內(nèi)容相對(duì)較少，在當(dāng)前市場經(jīng)濟(jì)環(huán)境下，企業(yè)的競爭局勢變得特別復(fù)雜，需要更多的信息來為決策提供依據(jù)。在這種情況下，企業(yè)要改進(jìn)當(dāng)前的財(cái)務(wù)指標(biāo)體系，進(jìn)一步加強(qiáng)非財(cái)務(wù)類指標(biāo)。與此同時(shí)，還要根據(jù)企業(yè)自身特點(diǎn)來提高企業(yè)產(chǎn)品的創(chuàng)新力指標(biāo)、市場占有率指標(biāo)、生產(chǎn)效率指標(biāo)以及風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)。尤其是企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)，通過風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)的制定，企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)人可以很好地觀察企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)的變化，從而對(duì)企業(yè)未來潛在的財(cái)務(wù)危機(jī)進(jìn)行分析。在制定財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)時(shí)，可以制定現(xiàn)金債務(wù)比例和收益質(zhì)量等指標(biāo)[5]。
（二）綜合利用財(cái)務(wù)分析方法
為了更好地評(píng)價(jià)企業(yè)經(jīng)營成果和企業(yè)財(cái)務(wù)狀況，企業(yè)財(cái)務(wù)人員在分析財(cái)務(wù)指標(biāo)時(shí)要綜合利用各種分析方法，結(jié)合定量分析與定性分析方法。其中定性分析方法可以有效地說明企業(yè)各類財(cái)務(wù)指標(biāo)的變動(dòng)，主要包括會(huì)議分析法、專家判斷法以及類比分析法。相比之下，定量分析法則是借助于數(shù)學(xué)模型，在數(shù)量上進(jìn)行比較推算，從而更好地確定企業(yè)財(cái)務(wù)指標(biāo)的變動(dòng)數(shù)額，同時(shí)對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)指標(biāo)因素變動(dòng)進(jìn)行分析。在財(cái)務(wù)分析過程中，要綜合使用事前預(yù)測、事中控制以及事后總結(jié)的分析方法，提高改進(jìn)企業(yè)財(cái)務(wù)分析的可行性和準(zhǔn)確性。此外，在應(yīng)用財(cái)務(wù)分析方法時(shí)，還要綜合應(yīng)用定量分析法和定性分析法，例如在分析企業(yè)外部因素對(duì)企業(yè)運(yùn)營的影響時(shí)，要使用定性分析法，而分析企業(yè)內(nèi)部因素對(duì)企業(yè)運(yùn)營的影響時(shí)，要使用定量分析法。不僅如此，企業(yè)還要結(jié)合使用動(dòng)態(tài)分析法和靜態(tài)分析法。企業(yè)運(yùn)營過程屬于動(dòng)態(tài)過程，除了要分析靜態(tài)的資料，還要在動(dòng)態(tài)基礎(chǔ)上預(yù)測企業(yè)未來可能出現(xiàn)的結(jié)果，從而使財(cái)務(wù)報(bào)表更加科學(xué)、更加合理。
（三）提升財(cái)務(wù)分析人員專業(yè)能力
企業(yè)財(cái)務(wù)分析人員是財(cái)務(wù)報(bào)表分析的重要因素，如果財(cái)務(wù)分析人員專業(yè)能力不足，所得出的財(cái)務(wù)分析報(bào)表也就不夠科學(xué)。針對(duì)于此，企業(yè)必須要提升財(cái)務(wù)分析人員的專業(yè)能力。在實(shí)際操作過程中，可以通過定期聘請專家講座的方式來提高財(cái)務(wù)人員的財(cái)會(huì)知識(shí)，同時(shí)也可以定期安排企業(yè)財(cái)會(huì)人員分享經(jīng)驗(yàn)，讓有經(jīng)驗(yàn)的財(cái)會(huì)人員教授經(jīng)驗(yàn)相對(duì)不足的財(cái)會(huì)人員。此外，還要培養(yǎng)財(cái)會(huì)人員的職業(yè)道德素質(zhì)和法治觀念，從而使其正確應(yīng)對(duì)工作中存在的歪風(fēng)邪氣，更好的為企業(yè)服務(wù)。
四、結(jié)束語
通過本次研究可知，當(dāng)前我國企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析中存在著分析人員的局限性、分析指標(biāo)的局限性以及分析方法的局限性等問題，針對(duì)于此，本文提出了改進(jìn)財(cái)務(wù)指標(biāo)、綜合利用財(cái)務(wù)分析方法以及提升財(cái)務(wù)分析人員專業(yè)能力等解決方法。未來隨著我國企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法的不斷改進(jìn)，相信我國企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析工作也將做的越來越好。
作者簡介：劉康（1978-），男，本科，會(huì)計(jì)師，主要從事會(huì)計(jì)工作。
【摘 要】隨著我國社會(huì)經(jīng)濟(jì)制度的不斷深化改革，促使我國市場經(jīng)濟(jì)繁榮穩(wěn)定的發(fā)展。市場競爭日益激烈，各企業(yè)為應(yīng)對(duì)市場中的激烈競爭，紛紛優(yōu)化改革管理措施，同時(shí)在增加經(jīng)濟(jì)效益方面和提高市場競爭能力方面取得一定的成效。財(cái)務(wù)管理是企業(yè)的核心管理，健全的財(cái)務(wù)管理措施可以為企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益增長以及未來可持續(xù)發(fā)展提供著重要的基礎(chǔ)。本文結(jié)合筆者多年的財(cái)務(wù)管理工作經(jīng)驗(yàn)，就財(cái)務(wù)報(bào)表分析在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的作用提出一點(diǎn)簡單的探析，以供參考研究。
【關(guān)鍵詞】財(cái)務(wù)報(bào)表分析；財(cái)務(wù)管理；企業(yè)發(fā)展
財(cái)務(wù)管理一直處在企業(yè)管理中的核心位置，依據(jù)國家制定的各項(xiàng)財(cái)經(jīng)法規(guī)對(duì)企業(yè)中的各類財(cái)務(wù)活動(dòng)，包括多種資產(chǎn)的投資、融資、利潤、現(xiàn)金運(yùn)營進(jìn)行科學(xué)合理的組織，同時(shí)是積極處理各財(cái)務(wù)之間經(jīng)濟(jì)關(guān)系的一種財(cái)經(jīng)管理工作。企業(yè)管理人員利用財(cái)務(wù)指標(biāo)建立建設(shè)未來的企業(yè)運(yùn)營政策，而財(cái)務(wù)指標(biāo)的準(zhǔn)確性與科學(xué)性就要依靠財(cái)務(wù)報(bào)表分析，因此財(cái)務(wù)報(bào)表分析對(duì)企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展有著積極的作用。
一、財(cái)務(wù)報(bào)表分析
為企業(yè)科學(xué)的制定未來自身的發(fā)展計(jì)劃，以及了解自身本年度的運(yùn)營生產(chǎn)情況，企業(yè)要熟悉和掌握財(cái)務(wù)報(bào)表中各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)財(cái)務(wù)狀況變動(dòng)表，同時(shí)要了解和清楚財(cái)務(wù)報(bào)表主要分析的內(nèi)容和主要分析的方法，這樣才能更好的整合分析各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)，為企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展打下堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。
1.財(cái)務(wù)報(bào)表基本的分析內(nèi)容
財(cái)務(wù)報(bào)表基本的內(nèi)容包括企業(yè)的權(quán)益構(gòu)成，也就是對(duì)債務(wù)的承擔(dān)能力，分析企業(yè)是否可以對(duì)債務(wù)資金進(jìn)行經(jīng)濟(jì)活動(dòng)利用，同時(shí)要分析企業(yè)是否可以按時(shí)的償還各項(xiàng)債務(wù)，維護(hù)著企業(yè)財(cái)務(wù)管理的穩(wěn)定發(fā)展；同時(shí)還包括企業(yè)現(xiàn)有的各項(xiàng)資產(chǎn)是否具備一定程度的營運(yùn)能力，在做這一項(xiàng)財(cái)務(wù)報(bào)表分析時(shí)要著重的分析企業(yè)的固定資產(chǎn)和流動(dòng)資產(chǎn)的分布情況以及該年度的資產(chǎn)運(yùn)營情況，給企業(yè)的科學(xué)發(fā)展做出有力的物質(zhì)基礎(chǔ)；最后財(cái)務(wù)報(bào)表分析還包括分析企業(yè)該年度的盈利能力，企業(yè)盈利能力是企業(yè)發(fā)展的重要基礎(chǔ)，因此要著重的分析企業(yè)是否完成了該生產(chǎn)運(yùn)營年度獲得利潤的目標(biāo)，同時(shí)要與往年的盈利能力進(jìn)行比較，真正意義上達(dá)成企業(yè)財(cái)務(wù)的科學(xué)管理，推動(dòng)企業(yè)可持續(xù)發(fā)展。
2.財(cái)務(wù)報(bào)表分析的基本方法
財(cái)務(wù)報(bào)表分析的基本方法包括兩大類，比較分析法和因素分析法。比較分析法顧名思義就是對(duì)存在共同屬性的客觀事物進(jìn)行對(duì)比分析。在財(cái)務(wù)報(bào)表分析方面可以根據(jù)報(bào)表的多項(xiàng)特征進(jìn)行比較，比如對(duì)企業(yè)的跨年度報(bào)表進(jìn)行發(fā)展趨勢上的數(shù)據(jù)分析，利用分析數(shù)據(jù)科學(xué)的預(yù)測企業(yè)發(fā)展趨勢。因素分析法在實(shí)際的企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析工作中，主要是一種對(duì)財(cái)務(wù)管理進(jìn)行各項(xiàng)分割分析的技術(shù)方法，有利于細(xì)化財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)，及時(shí)發(fā)現(xiàn)財(cái)務(wù)管理問題，并相應(yīng)的給出解決措施，維護(hù)企業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展。
二、財(cái)務(wù)報(bào)表分析在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的作用
財(cái)務(wù)報(bào)表是企業(yè)內(nèi)部進(jìn)行自我總結(jié)的重要依據(jù)，有效的反映了企業(yè)在本年度的財(cái)務(wù)經(jīng)濟(jì)態(tài)勢、完成生產(chǎn)運(yùn)營的效果、資金的周轉(zhuǎn)利用情況，直觀的觀察財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)并不能客觀的反映企業(yè)本年度生產(chǎn)經(jīng)營的情況，因此要對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行詳細(xì)的比較分析，才能更加直觀的了解到企業(yè)本年度發(fā)展運(yùn)營的情況，使企業(yè)可以全面掌握經(jīng)濟(jì)財(cái)務(wù)的各項(xiàng)活動(dòng)情況，制定出科學(xué)合理的發(fā)展目標(biāo)，維護(hù)企業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展。
1.分析企業(yè)財(cái)務(wù)資產(chǎn)負(fù)債表的作用
資產(chǎn)負(fù)債表總結(jié)并反映了企業(yè)的資產(chǎn)和權(quán)益結(jié)構(gòu)上的負(fù)債情況，分析企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表可以有全面反映企業(yè)在本年度生產(chǎn)運(yùn)營中的實(shí)際價(jià)值，在企業(yè)開展新的業(yè)務(wù)時(shí)，對(duì)資產(chǎn)負(fù)債表進(jìn)行深入的分析可以客觀的了解到企業(yè)資金的流動(dòng)情況，降低企業(yè)的盲目投資率，同時(shí)在企業(yè)進(jìn)行經(jīng)濟(jì)投資的時(shí)候，也就是融資的時(shí)候，對(duì)企業(yè)權(quán)益結(jié)構(gòu)進(jìn)行分析可以使企業(yè)做出對(duì)應(yīng)的融資措施，提高企業(yè)的利潤獲得率。分析企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債表，了解企業(yè)的實(shí)際價(jià)值，可以使財(cái)務(wù)管理人員及時(shí)的做出運(yùn)營管理相對(duì)應(yīng)的措施，以及管理方案的調(diào)整。
2.企業(yè)財(cái)務(wù)利潤表的作用
利潤表總結(jié)了企業(yè)在本階段的盈利情況，有效的整合反映了企業(yè)的實(shí)際價(jià)值，在對(duì)企業(yè)利潤表的分析中，可以直觀的了解到企業(yè)的各項(xiàng)生產(chǎn)運(yùn)營收入以及各項(xiàng)成本支出，對(duì)企業(yè)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)及時(shí)做出總結(jié)。財(cái)務(wù)管理人員在分析利潤表時(shí)，可以依據(jù)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的利潤獲得以及成本支出做出運(yùn)營判斷，以及政策決定，推動(dòng)企業(yè)向高效益發(fā)展。
3.分析企業(yè)財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量表的作用
企業(yè)要想正常開展財(cái)務(wù)管理工作，取得穩(wěn)定高效的發(fā)展，就要使自身的現(xiàn)金積極流動(dòng)，只有流動(dòng)的資金才可以促進(jìn)企業(yè)的健康成長，企業(yè)的財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量表集中體現(xiàn)了企業(yè)現(xiàn)金收入支出的變動(dòng)，財(cái)務(wù)管理人員依據(jù)分析觀察財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量表可以適時(shí)的了解到企業(yè)的現(xiàn)金流量情況，在基于實(shí)際發(fā)展的規(guī)劃下做出經(jīng)營決策的判斷，維護(hù)財(cái)務(wù)管理的正常運(yùn)作，推動(dòng)企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。
三、結(jié)語
財(cái)務(wù)報(bào)表分析是財(cái)務(wù)管理工作的重要組成部分，掌握和了解財(cái)務(wù)報(bào)表分析的基本內(nèi)容與方法，可以促進(jìn)財(cái)務(wù)管理工作高效率的開展，認(rèn)識(shí)了財(cái)務(wù)報(bào)表分析的重要性，對(duì)財(cái)務(wù)管理人員做出科學(xué)的運(yùn)營決策有著重要的作用，對(duì)企業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展有著積極的意義。
摘要：企業(yè)要進(jìn)行經(jīng)營管理，需要建立在財(cái)務(wù)報(bào)表基礎(chǔ)上，因此，財(cái)務(wù)報(bào)表在企業(yè)的管理之中占據(jù)著重要的地位。財(cái)務(wù)報(bào)表在分析上存在一定局限性，本文詳細(xì)的研究了企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的局限性，闡述了分析財(cái)務(wù)報(bào)表的重要意義，希望此研究可以幫助企業(yè)的管理人員可以更好的了解財(cái)務(wù)報(bào)表，在了解財(cái)務(wù)報(bào)表的基礎(chǔ)之上，做好企業(yè)的未來決策工作。
關(guān)鍵詞：企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表 分析 局限性
財(cái)務(wù)報(bào)表可以反映企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量，因此，它對(duì)于企業(yè)的管理來說非常的重要。研究財(cái)務(wù)報(bào)表分析局限性方面就顯得尤為重要。財(cái)務(wù)報(bào)表分析人員應(yīng)該高度重視財(cái)務(wù)報(bào)表的重要性，合理的分析財(cái)務(wù)報(bào)表，正確的制定財(cái)務(wù)報(bào)表，積極的尋求解決財(cái)務(wù)報(bào)表分析局限性的措施，為財(cái)務(wù)報(bào)表的使用者提供準(zhǔn)確的參考數(shù)據(jù)。
一、財(cái)務(wù)報(bào)表分析的重要性
（一）具體含義
財(cái)務(wù)報(bào)表分析即財(cái)務(wù)分析，在編制財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)需要對(duì)與公司經(jīng)營活動(dòng)有關(guān)各部門發(fā)生的的數(shù)據(jù)資料進(jìn)行收集和整理以及分析，然后客觀正確評(píng)價(jià)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果以及現(xiàn)金流量，幫助財(cái)務(wù)報(bào)表使用者做好決策，加強(qiáng)公司經(jīng)營管理，控制公司運(yùn)營之中的風(fēng)險(xiǎn)。財(cái)務(wù)報(bào)表分析主要是把企業(yè)的各種活動(dòng)用數(shù)據(jù)的形勢反映出來，給企業(yè)的管理者提供決策的基本信息，從而幫助企業(yè)的管理者了解企業(yè)的基本情況，做出正確的經(jīng)營決策。
（二）重要意義
財(cái)務(wù)報(bào)表雖然可以體現(xiàn)出企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營成果以及現(xiàn)金流量，但是，財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)不能全面的說明企業(yè)狀況，尤其是企業(yè)的經(jīng)營成果，因此報(bào)表使用者想要全面的了解企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果，就必須把財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)和其他與企業(yè)經(jīng)營有關(guān)的數(shù)據(jù)資料進(jìn)行對(duì)比，然后做詳細(xì)分析。財(cái)務(wù)報(bào)表分析工作對(duì)于企業(yè)來說非常重要，因?yàn)樗粌H可以幫助管理者了解企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況，評(píng)價(jià)企業(yè)經(jīng)營成果，掌握企業(yè)的現(xiàn)金流量，還可以對(duì)企業(yè)的預(yù)算做出檢查，評(píng)價(jià)管理人員的工作業(yè)績和能力。
二、局限性范圍
（一）數(shù)據(jù)計(jì)算和測量
1、范圍方面的局限性
貨幣值是會(huì)計(jì)之中的一種計(jì)算方法，這種方法被普遍的運(yùn)用在數(shù)據(jù)計(jì)量上，它計(jì)算的主要前提，即所搜集的數(shù)據(jù)必須要有很多的經(jīng)營元素。也就是說，如果企業(yè)不存在大量的經(jīng)營要素，那么企業(yè)就不能運(yùn)用貨幣值，因此就會(huì)使業(yè)的財(cái)務(wù)缺乏真實(shí)性和全面性，使企業(yè)在預(yù)測未來業(yè)績的時(shí)候產(chǎn)生失誤。
2、工作人員自身品質(zhì)與專業(yè)素質(zhì)的局限性
財(cái)務(wù)報(bào)表的工作人員在編制財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)之前，需要先搜集與財(cái)務(wù)報(bào)表有關(guān)的基礎(chǔ)數(shù)據(jù)，這些搜集的數(shù)據(jù)來源于財(cái)務(wù)部門和其他部門，搜集完數(shù)據(jù)之后，工作人員還要進(jìn)行整理和分析。財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)必須要做到準(zhǔn)確嚴(yán)謹(jǐn)，但是，有些單位或人員在生產(chǎn)經(jīng)營業(yè)績沒有完成的情況下，為了自己的利益，會(huì)做出有違職業(yè)道德的事情，匯報(bào)的數(shù)據(jù)和實(shí)際的數(shù)據(jù)明顯不相符，從而導(dǎo)致財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)出現(xiàn)偏差，給企業(yè)的報(bào)表使用者帶來錯(cuò)誤信息，即了解不到企業(yè)財(cái)務(wù)的真實(shí)情況，企業(yè)真實(shí)的經(jīng)營成果，從而使公司的管理層做出錯(cuò)誤的決策，所以說，會(huì)計(jì)工作人員的自身品質(zhì)與專業(yè)素質(zhì)尤為重要，如果他們具有較高的品質(zhì)與專業(yè)素質(zhì)，那么就會(huì)較容易的發(fā)現(xiàn)不真實(shí)的數(shù)據(jù)，如果他們的自身品質(zhì)與專業(yè)素質(zhì)不高，并不會(huì)發(fā)現(xiàn)錯(cuò)誤的數(shù)據(jù)。
3、方法的局限性
會(huì)計(jì)工作人員可以運(yùn)用不同的會(huì)計(jì)方法進(jìn)行計(jì)量，即會(huì)計(jì)估計(jì)，每一種計(jì)算方法之間可以相互獨(dú)立。在使用了不恰當(dāng)?shù)姆椒ㄗ龀鲥e(cuò)誤會(huì)計(jì)估計(jì)基礎(chǔ)上，財(cái)務(wù)報(bào)表反映存在偏差，在次基礎(chǔ)上所做財(cái)務(wù)報(bào)表分析時(shí)就會(huì)出現(xiàn)錯(cuò)誤。會(huì)計(jì)程序并不只限于一種方法，它有多種方法，企業(yè)的會(huì)計(jì)人員應(yīng)該結(jié)合實(shí)際，選擇適合公司的方法。所以，這種情況造成了不同企業(yè)之間的財(cái)務(wù)報(bào)表沒有可比的價(jià)值性。
4、貨值穩(wěn)定方面的局限性
由于經(jīng)濟(jì)原因，貨幣的購買力出現(xiàn)大幅度下降，之所以會(huì)出現(xiàn)這種現(xiàn)象，是因?yàn)橥ㄘ浥蛎浐屯ㄘ浘o縮。如果出現(xiàn)通貨膨脹的情況，那么市場的物價(jià)會(huì)升高，貨幣價(jià)值下降，市場物資的價(jià)值升高，從而增加企業(yè)的利潤，這是貨幣性負(fù)債給企業(yè)帶來的影響。如果說出現(xiàn)非貨幣性負(fù)債的情況，那么它給企業(yè)帶來的影響恰恰相反，使企業(yè)遭受損失，市場物價(jià)上漲，企業(yè)為了還清債務(wù)，會(huì)用勞務(wù)代替?zhèn)鶆?wù)，或者是商品代替?zhèn)鶆?wù)。
（二）本身的局限性
財(cái)務(wù)報(bào)表本身之所以有局限性，在很大的程度上是由企業(yè)的經(jīng)營性質(zhì)和規(guī)模以及市場環(huán)境的差異引起的，這些方面的差異會(huì)嚴(yán)重的影響財(cái)務(wù)報(bào)表分析情況。因此，企業(yè)應(yīng)該運(yùn)用科學(xué)合理的方法，降低企業(yè)的經(jīng)營性質(zhì)和規(guī)模以及外部環(huán)境帶來的影響，正確的看待財(cái)務(wù)報(bào)表的局限性，從而加強(qiáng)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的效率，財(cái)務(wù)報(bào)表的有效內(nèi)容有三點(diǎn)，第一點(diǎn)，企業(yè)之間相互比較帶來的局限性，這種企業(yè)和企業(yè)之間的比較被稱作橫向比較。這種比較方法有一定的局限性，太廣泛，在比較的時(shí)候并沒有結(jié)合企業(yè)的實(shí)際情況，所以，不能直接運(yùn)用這種方法分析財(cái)務(wù)報(bào)表。第二點(diǎn)，企業(yè)對(duì)不同階段的發(fā)展?fàn)顩r進(jìn)行比較，在分析上產(chǎn)生分析的趨向局限。如果我們想要知道企業(yè)的財(cái)務(wù)情況，那么就可以運(yùn)用這種方法分析財(cái)務(wù)報(bào)表，雖然這種方法有利于我們了解企業(yè)的財(cái)務(wù)，但是，它有一個(gè)弊端，就是欠缺合理性。舉個(gè)簡單的例子，如果企業(yè)的財(cái)務(wù)出現(xiàn)增加的情況，從財(cái)務(wù)上升的這個(gè)現(xiàn)象上，說明不了企業(yè)的管理和經(jīng)營成果。引起企業(yè)財(cái)務(wù)上升的原因有多種，比如說國家的政策和環(huán)境。因此，我們在進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析的時(shí)候，一定要客觀的看待這種方法。第三點(diǎn)，企業(yè)實(shí)際和計(jì)劃之間進(jìn)行比較，從而產(chǎn)生的分析差異。實(shí)際值和計(jì)劃值之所以會(huì)產(chǎn)生差異，很大程度上是由于不合理的預(yù)算導(dǎo)致的，并不是執(zhí)行之中產(chǎn)生的差異。所以，當(dāng)會(huì)計(jì)工作人員進(jìn)行分析財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)，一定要選擇合理的方法，避免產(chǎn)生分析上產(chǎn)生偏差。
三、解決措施
（一）前期準(zhǔn)備
為了保障財(cái)務(wù)工作的正常進(jìn)行，因此，在分析財(cái)務(wù)報(bào)表之前，一定要把前期的準(zhǔn)備工作做好。想要做好前期的準(zhǔn)備工作，就必須要注意三個(gè)方面。第一個(gè)方面，當(dāng)報(bào)表使用者做未來決策的時(shí)候，財(cái)務(wù)報(bào)表就會(huì)呈現(xiàn)出不完全性。財(cái)務(wù)報(bào)表在編制的時(shí)候需要用到以前搜集到的數(shù)據(jù)，因此，其在編制的過程之中，必須要按照歷史成本原則。單單從會(huì)計(jì)資料數(shù)據(jù)上，我們看不出來企業(yè)的變現(xiàn)價(jià)值。就算把不同點(diǎn)的貨幣資料相加，這些數(shù)據(jù)也不夠說明企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況，反映出企業(yè)的經(jīng)營成果；第二方面，會(huì)計(jì)資料的報(bào)告是按年度分期進(jìn)行的，因此只有短期的資訊資料，欠缺長期的資料；第三，由于報(bào)表運(yùn)用到的數(shù)據(jù)有局限性，所以，我們不能判斷它的資源是不是具有不完整性。
（二）對(duì)比數(shù)據(jù)
財(cái)務(wù)報(bào)表在企業(yè)的管理之中占據(jù)著重要的地位，影響著企業(yè)的決策，因此，企業(yè)應(yīng)該要高度重視財(cái)務(wù)報(bào)表，及時(shí)對(duì)比財(cái)務(wù)報(bào)表，從而及時(shí)的了解企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和企業(yè)經(jīng)營成果。通過企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)是無法全面的了解企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況的，財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)太片面，缺乏全面性，因此，如果管理人員想要知道公司的財(cái)務(wù)周轉(zhuǎn)，就必須全面的查看多種數(shù)據(jù)，然后進(jìn)行數(shù)據(jù)的分析。了解企業(yè)產(chǎn)生盈利情況的原因，分析財(cái)務(wù)報(bào)表，從而客觀的對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果以及資金周轉(zhuǎn)做出分析，做好企業(yè)未來的決策工作。
（三）非財(cái)務(wù)指標(biāo)
報(bào)表使用者在分析財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的時(shí)候，需要閱讀報(bào)表數(shù)據(jù)和報(bào)表附注。財(cái)務(wù)報(bào)表附注對(duì)于財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)來說非常重要。比如說財(cái)務(wù)報(bào)表附注之中的重點(diǎn)內(nèi)容解釋和補(bǔ)充說明以及編制方法等，這些都可以幫助報(bào)表的使用者很好的進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)的閱讀和了解，從而使企業(yè)的管理者在未來的決策中做出正確的選擇，避免決策上的失誤。近幾年，市場之間的競爭越來越大，因此，報(bào)表數(shù)據(jù)對(duì)于企業(yè)來說非常的重要，它可以反映出企業(yè)市場的運(yùn)營情況，企業(yè)的管理者在閱讀報(bào)表數(shù)據(jù)的時(shí)候，會(huì)對(duì)報(bào)表數(shù)據(jù)的要求提高，因?yàn)?，?cái)務(wù)報(bào)表的片面性和不完全性，所以，報(bào)表使用者必須要閱讀報(bào)表附注。附注和報(bào)表數(shù)據(jù)比較起來，就顯得非常靈活，根據(jù)企業(yè)的實(shí)際情況，附注可以靈活的增加或者減少，在一定程度上彌補(bǔ)了財(cái)務(wù)報(bào)表局限的特征。
四、結(jié)束語
綜上所述，本文對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析局限性進(jìn)行了詳細(xì)的研究，探討了企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的重要性，分析了財(cái)務(wù)報(bào)表的局限性，即范圍方面的局限性、人員品質(zhì)方面的局限性、方法的局限性、貨值穩(wěn)定方面的局限性、本身局限性，這些局限會(huì)使企業(yè)管理對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表分析產(chǎn)生誤差，致使他們不能全面的了解企業(yè)的經(jīng)營狀況。所以，會(huì)計(jì)人員通過數(shù)據(jù)進(jìn)行綜合對(duì)比、重視并且運(yùn)用非財(cái)務(wù)指標(biāo)等措施，加強(qiáng)財(cái)務(wù)報(bào)表分析，為報(bào)表使用者提供準(zhǔn)確、客觀、全面的數(shù)據(jù)，更加全面的了解企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、企業(yè)的經(jīng)營成果、現(xiàn)金流量，使報(bào)表使用者在未來決策之中做出正確的選擇。
